ปาร์ตี้ช้อปปิ้งทองคำ

ตามข้อมูลของสภาทองคำโลก (WGC) ธนาคารกลางต่างๆ ยังคงขยายเวลา "ซื้อทองคำ" จากฤดูร้อนไปจนถึงฤดูใบไม้ร่วง โดยเพิ่มทองคำสำรอง 42 ตันในเดือนตุลาคมที่ผ่านมา

นี่เป็นรายงานล่าสุดที่เพิ่งเผยแพร่โดยนักวิเคราะห์อาวุโส Krishan Gopaul จาก WGC

ปริมาณการซื้อทองคำสุทธิที่มากโดยธนาคารกลางของประเทศต่างๆ อาจเป็นปัจจัยที่ผลักดันให้ราคาทองคำในตลาดโลกเพิ่มขึ้นอย่างต่อเนื่องในช่วงไม่กี่ปีที่ผ่านมา ราคาทองคำล่าสุดพุ่งแตะระดับสูงสุดในประวัติศาสตร์ที่ 2,150 ดอลลาร์ต่อออนซ์ ก่อนที่จะปรับตัวเล็กน้อยมาที่ระดับปัจจุบันที่ 2,040 ดอลลาร์ต่อออนซ์

นอกจากนี้ความต้องการเครื่องประดับทองคำในช่วงวันหยุดในเอเชียยังส่งผลให้ราคาทองคำปรับสูงขึ้นอีกด้วย

ราคาทองคำ kc.gif
ราคาทองคำปรับเพิ่มอย่างรวดเร็วในช่วงเร็วๆ นี้ (ภาพถ่ายโดย KC)

ตามรายงานของ WGC ปริมาณการซื้อทองคำโดยธนาคารกลางในเดือนตุลาคมชะลอตัวลงเล็กน้อยเมื่อเทียบกับเดือนก่อนหน้า อย่างไรก็ตามแนวโน้มการซื้อสุทธิยังคงไม่เปลี่ยนแปลง และดึงดูดความสนใจจากนักลงทุนทองคำทั่วโลก

ก่อนหน้านี้ในเดือนกันยายน ธนาคารกลางของประเทศต่างๆ ได้ซื้อสุทธิในระดับที่สูงมาก ถึง 72 ตัน อย่างไรก็ตาม การซื้อสุทธิ 42 ตันในเดือนตุลาคม ยังสูงกว่าค่าเฉลี่ย 34 ตันในช่วงเก้าเดือนแรกของปี 2566 ถึง 23%

ธนาคารประชาชนจีน (PBoC) เป็นผู้ซื้อรายใหญ่ที่สุดของธนาคารกลางในเดือนตุลาคม โดยมีปริมาณ 23 ตัน นี่เป็นเดือนที่ 12 ติดต่อกันที่หน่วยงานกำกับดูแลนโยบายการเงินของจีนมีการซื้อสุทธิ

จากการซื้อสุทธิในเดือนตุลาคม ธนาคารกลางแห่งประเทศจีน (PBoC) ได้ซื้อทองคำทั้งหมด 204 ตันในช่วง 10 เดือนแรกของปี ทำให้สำรองทองคำเพิ่มขึ้นเป็น 2,215 ตัน

ในส่วนของตุรกี ธนาคารกลางของประเทศได้ซื้อทองคำไป 19 ตัน ส่งผลให้มีทองคำสำรองทั้งหมด 498 ตัน อย่างไรก็ตาม ในช่วง 10 เดือนแรกของปี องค์กรนี้ขายสุทธิ 44 ตัน เนื่องจากในช่วงเดือนมีนาคมถึงพฤษภาคม ธนาคารกลางของตุรกีได้ขายทองคำจำนวนมากเพื่อทำให้สกุลเงินในประเทศอย่างลีราแข็งค่าขึ้น

ในช่วงสามเดือนตั้งแต่เดือนมีนาคมถึงพฤษภาคม ตุรกีขายได้ 163 ตัน เพื่อลดปริมาณเงินลีราที่หมุนเวียนในระบบ จึงช่วยป้องกันภาวะเงินเฟ้อได้ อย่างไรก็ตาม ธนาคารกลางตุรกีขายทองคำสู่ตลาดภายในประเทศเพื่อระดมเงินลีรา

vang2023ต.ค. wgc.gif
การซื้อทองคำของธนาคารกลางในปี 2566

นอกจากนี้ ตั้งแต่เดือนกุมภาพันธ์เป็นต้นมา ตุรกียังได้ดำเนินมาตรการจำกัดการนำเข้าทองคำเพื่อปรับปรุงภาวะขาดดุล หลังจากความต้องการทองคำที่สูงทำให้การนำเข้าทองคำพุ่งสูงขึ้น ส่งผลให้บัญชีเดินสะพัดของตุรกีได้รับแรงกดดันอย่างหนัก

ในปี 2022 ธนาคารกลางตุรกีซื้อทองคำมากที่สุดในโลก

ในเดือนตุลาคม พ.ศ. 2566 ธนาคารแห่งชาติโปแลนด์ซื้อทองคำเพิ่มอีก 6 ตัน ทำให้การซื้อทองคำสุทธิรวมใน 10 เดือนอยู่ที่ 100 ตัน ส่งผลให้สำรองทองคำทั้งหมดของประเทศอยู่ที่ 340 ตัน ธนาคารกลางอินเดียซื้อทองคำเพิ่มอีก 3 ตันในเดือนตุลาคม สาธารณรัฐเช็กซื้อ 2 ตัน...

ทิศทางตรงกันข้าม ธนาคารกลางอุซเบกิสถานขายสุทธิ 11 ตัน ตามมาด้วยคาซัคสถานขายสุทธิ 2 ตัน

โลกยังจับตามองทองคำ ราคายังอยู่ในแนวโน้มขาขึ้น

จะเห็นได้ว่าแนวโน้มหลักของธนาคารในประเทศต่างๆ ทั่วโลกในช่วง 2 ปีที่ผ่านมาคือการซื้อทองคำอย่างแข็งแกร่ง นั่นคือผ่านช่องทางอย่างเป็นทางการที่รายงานจากประเทศต่างๆ ไปยังสภาทองคำโลก ในความเป็นจริงปริมาณทองคำที่นำเข้าประเทศอาจมีมากกว่านี้มาก

vang2023ต.ค. wgc nhtw.gif
ธนาคารกลางเป็นผู้ซื้อ/ผู้ขายสุทธิรายใหญ่ที่สุด

ก่อนหน้านี้ มีการคาดการณ์มากมายว่าปี 2023 จะเป็นปีที่ธนาคารกลางของประเทศต่างๆ บันทึกการซื้อทองคำสุทธิอย่างแข็งแกร่ง เรื่องนี้เกิดขึ้นและสูงกว่าการคาดการณ์ส่วนใหญ่ด้วยซ้ำ

จะเห็นได้ว่าประเทศต่างๆ ยังคงแข่งนำเข้าทองคำ และคาดว่าราคาทองคำจะยังคงเพิ่มขึ้นต่อไป นอกจากนี้ คาดว่าทองคำจะได้รับแรงสนับสนุนอย่างแข็งแกร่งจากดอลลาร์สหรัฐที่อ่อนค่าลงในปี 2567 เนื่องจากธนาคารกลางสหรัฐ (เฟด) พลิกกลับนโยบายการเงินและปรับลดอัตราดอกเบี้ยในปีหน้า

มีการพยากรณ์บางส่วนระบุว่าราคาทองคำอาจพุ่งถึง 3,000 ดอลลาร์ต่อออนซ์ (ประมาณ 90 ล้านดองต่อตำลึง) ในปี 2567

วังธิจิโออิดูบาว2024.gif
ราคาทองคำโลกคาดการณ์เพิ่มขึ้นในปี 2567

สจ๊วร์ต ธอมสัน ประธานบริษัท Graceland Investment Management กล่าวถึงราคาทองคำในตลาด Kitco ว่าราคาทองคำอาจหยุดนิ่งในอีกสัปดาห์หรือสองสัปดาห์ข้างหน้า แต่ราคาที่ลดลงใดๆ ก็ตามจะถูกมองว่าเป็นโอกาสในการซื้อก่อนตลาดกระทิงในปี 2024 ตามที่ผู้เชี่ยวชาญกล่าว

Stewart Thomson เชื่อว่าปี 2024 จะเป็น “ปีทอง” ของโลหะมีค่าชนิดนี้

อัตราดอกเบี้ยอาจยังคงอยู่ต่ำจนถึงปี 2569 หรือ 2570 ก่อนที่รัฐบาลสหรัฐฯ จะปล่อยคลื่นเงินเฟ้อครั้งใหญ่ครั้งต่อไป ตามที่ผู้เชี่ยวชาญจากเกรซแลนด์กล่าว เมื่อถึงจุดนั้น เฟดจะเริ่มขึ้นอัตราดอกเบี้ยอีกครั้ง และทองคำจะได้รับผลกระทบในทางลบ

อย่างไรก็ตาม ณ ขณะนั้น ราคาทองคำน่าจะสูงกว่า 3,000 ดอลลาร์ต่อออนซ์แล้ว