Diversifier les canaux de mobilisation des capitaux, créer des avancées pour les entreprises privées

La plupart des banques entretiennent des relations de prêt directes avec le secteur privé.

Augmenter les investissements dans les entreprises privées

Intervenant lors de l'atelier « Le capital bancaire contribue à la promotion de l'économie privée » qui s'est tenu récemment, le Dr. Le Duy Binh, directeur d'Economica Vietnam, a déclaré qu'au cours des quatre dernières décennies, le secteur économique privé au Vietnam a connu un développement remarquable, passant d'une petite composante économique fragmentée à un pilier important de l'économie. Selon l'Office général des statistiques, le secteur économique privé national contribue actuellement à environ 50 % du PIB et crée des emplois pour environ 85 % de la main-d'œuvre du pays. Ainsi, l’économie privée détermine actuellement la quantité et la qualité de plus de 50 % du PIB du Vietnam.

Sur le total des capitaux d’investissement social qui devraient atteindre environ 174 milliards USD d’ici 2025, l’investissement privé contribuera à hauteur d’environ 96 milliards USD, soit environ 56 %. L’investissement public ne contribuera qu’à hauteur d’environ 36 milliards de dollars, le secteur des IDE à hauteur d’environ 28 milliards de dollars et les autres investissements à hauteur d’environ 14 milliards de dollars. Ainsi, une augmentation de 1 % de l’investissement économique privé entraînera une augmentation en valeur absolue équivalente à une augmentation de 2,5 % de l’investissement public et de 3,5 % de l’investissement étranger. Cela montre que l’impact de la croissance de l’investissement privé national sur la demande globale est bien plus important que celui de l’investissement du secteur public et des entreprises à capitaux étrangers.

Reconnaissant l’importance de l’économie privée, le Parti, l’État et le gouvernement ont récemment donné de nombreuses orientations importantes à ce secteur. Dans la résolution n° 10-NQ/TW du 3 juin 2017, la résolution de la 5e Conférence du 12e Comité central du Parti sur le développement de l'économie privée en une force motrice importante de l'économie de marché à orientation socialiste a fixé l'objectif de développer une économie privée saine, efficace et durable, devenant véritablement une force motrice importante de l'économie de marché à orientation socialiste, contribuant au développement socio-économique rapide et durable. Dans un discours récent, le secrétaire général To Lam a souligné la nécessité d’identifier le développement économique privé comme une stratégie et une politique nationale à long terme. L’économie privée, avec l’économie d’État et l’économie collective, constitue le groupe central pour construire une économie autonome, autosuffisante et indépendante. Récemment, le Premier ministre a signé une décision visant à créer un comité de pilotage pour développer un projet de développement économique privé, démontrant ainsi un esprit d'action drastique dans la création des conditions pour le développement de l'économie privée, contribuant à la réalisation de l'objectif de croissance économique minimum de 8% fixé par le gouvernement, créant ainsi une prémisse pour la période à venir conformément aux politiques du Parti et de l'Assemblée nationale. Il s’agit d’une tâche énorme pour tous les niveaux et secteurs, du niveau central au niveau local. L’une des solutions clés à mettre en œuvre est de maximiser les ressources de développement pour l’économie privée, en créant des opportunités pour que l’économie privée puisse accéder efficacement à des ressources importantes telles que le capital, la terre, les ressources humaines, la technologie, etc.

En tant que moteur de l’économie, le secteur bancaire a activement mis en œuvre des solutions synchrones pour promouvoir la croissance du crédit afin de répondre aux besoins en capitaux de production et d’activité des particuliers, des entreprises en général et des entreprises privées en particulier. D'ici la fin de 2024, le solde créditeur en cours des entreprises privées auprès des établissements de crédit atteindra près de 7 millions de milliards de VND, soit une augmentation d'environ 14,7 % par rapport à 2023, représentant environ 44 % du solde créditeur en cours de l'économie.

Selon le vice-gouverneur de la Banque d'État du Vietnam, la plupart des institutions de crédit nationales, des succursales de banques étrangères, des institutions de microfinance... ont des relations de prêt directes avec le secteur privé, y compris les petites et moyennes entreprises, et pas seulement avec les banques pour le grand segment des entreprises publiques.

Mme Phung Thi Binh, directrice générale adjointe d'Agribank, a déclaré que la banque dispose actuellement d'un solde de prêts de 1,74 million de milliards de VND, dont 90 % sont destinés au secteur économique privé.

Agribank est l’une des principales banques commerciales publiques fournissant des capitaux et soutenant le secteur économique privé. Mme Phung Thi Binh, directrice générale adjointe d'Agribank, a déclaré que la banque avait actuellement des prêts en cours de 1,74 million de milliards de VND, dont 90 % sont destinés au secteur économique privé. « Les chiffres ci-dessus montrent que nous sommes très intéressés par les clients économiques privés, en particulier lorsque Agribank est toujours associée à la mission de développement de l'agriculture rurale et des agriculteurs », a affirmé Mme Binh et a ajouté qu'actuellement, Agribank met en œuvre 9 programmes de crédit préférentiels pour tous les sujets, dont 8 programmes pour les ménages économiques privés, y compris les entreprises d'import-export, les petites et moyennes entreprises, la production et les entreprises de consommation, etc. Dans ces programmes, le taux d'intérêt appliqué est de 1 à 2 % inférieur aux prêts normaux par an et il existe des programmes préférentiels pour l'import-export et la participation à la chaîne de valeur. Pour rapprocher les ménages économiques privés, en particulier les petites et moyennes entreprises, des banques, Agribank a mis en place des liens avec des associations d'agriculteurs et de femmes.

Les banques commerciales par actions mettent également en œuvre activement de nombreux programmes d’incitation pour le secteur privé. Par exemple, LPBank consacre plus de 15 000 milliards de VND à des programmes de prêts préférentiels avec des taux d’intérêt flexibles. Dès les premiers mois de 2025, LPBank a lancé un programme de prêts de 8 000 milliards de VND assorti d'un taux d'intérêt fortement réduit de seulement 4,8 % par an pour les entreprises. Pour les prêts à moyen et long terme, le taux d'intérêt est de seulement 7 % par an pour une durée fixe allant jusqu'à 12 mois. LPBank donne également la priorité au développement de produits de crédit verts pour les entreprises et les ménages qui appliquent des technologies vertes et des produits respectueux de l'environnement...

« En accompagnant les entreprises dans leur développement à l'ère de la croissance, LPBank fournit non seulement des capitaux de prêt flexibles mais répond également à tous les types d'entreprises diverses, favorise les activités commerciales efficaces de l'économie privée, aide les entreprises à avoir une base solide pour se développer fortement, contribuant à la prospérité commune du pays », a partagé le représentant de LPBank.

LPBank fournit non seulement des prêts flexibles, mais soutient également divers types d'entreprises, favorisant ainsi l'efficacité opérationnelle des entreprises privées.

Le capital bancaire à lui seul ne suffit pas

Actuellement, la demande de capitaux des entreprises pour atteindre l’objectif de croissance du PIB de 8 % ou plus est très importante, ce qui crée également une forte pression sur la mobilisation des capitaux pour les banques. Pour répondre à la demande de capitaux de l'économie, Mme Phung Thi Binh a déclaré qu'en plus de la proposition de conserver les bénéfices pour augmenter le capital social, Agribank diversifie également activement les canaux de mobilisation de capitaux, en maintenant des taux d'intérêt de mobilisation stables pour avoir plus de marge de manœuvre pour réduire les taux d'intérêt des prêts afin de soutenir les entreprises.

Affirmant que le capital bancaire joue un rôle très important dans la promotion de l'économie privée, les experts affirment que les entreprises ne devraient pas être trop dépendantes du capital bancaire mais doivent être plus proactives dans l'investissement en capital pour saisir les opportunités dans le nouveau contexte. M. Nguyen Van Than a admis qu'à l'heure actuelle, les petites et moyennes entreprises dépendent encore fortement du capital bancaire, en particulier lorsque le mécanisme du marché des capitaux est encore inadéquat. Il n’y a pas d’autre moyen, les entreprises doivent s’améliorer avec la science et la technologie, en plus de la science et de la technologie, il est nécessaire de connecter les entreprises entre elles. Outre les capitaux des banques, les entreprises peuvent également mobiliser des prêts auprès de fonds et d’organisations internationales, dans leur pays et à l’étranger.

TS. Nguyen Dinh Cung, ancien directeur de l'Institut central de gestion économique (CIEM), a déclaré que les entreprises du secteur économique privé sont présentes partout. Dans certains domaines et industries, les entreprises privées réussissent mieux que les entreprises publiques. Cependant, à l’heure actuelle, les entreprises privées se développent encore passivement et sont confrontées à de nombreux obstacles, dont le plus important est d’ordre institutionnel. Les institutions constituent des barrières et freinent le développement de nombreuses entreprises, y compris du secteur privé. Les entreprises privées n’ont pas été encouragées ni soutenues de manière systématique pour libérer leur potentiel et leurs ressources.

Dans le nouveau contexte, à l’ère de la croissance nationale, le Dr. Nguyen Dinh Cung estime qu'il est nécessaire de créer une motivation et un espace pour que le secteur économique privé puisse croître d'environ 10 %, atteignant ainsi l'objectif de croissance économique de 2025. Pour ce faire, il est nécessaire de se concentrer sur deux piliers.

L’une d’elles est la réforme institutionnelle. Y compris la suppression et la conversion des systèmes juridiques qui se chevauchent, qui font double emploi, qui sont peu clairs, inefficaces, non spécifiques et non transparents...

Deuxièmement, concernant les capitaux des entreprises. Il est nécessaire de créer un environnement et un système politique pour soutenir et encourager le développement des entreprises privées. Créer un environnement permettant aux entreprises d'accéder au capital, à la terre, à la science et à la technologie, aux données... en temps opportun, à une échelle suffisamment grande et de manière synchrone pour franchir un nouveau niveau, de la très petite à la moyenne, de la moyenne à la grande - un seuil très difficile pour les entreprises. Français Le développement des entreprises repose non seulement sur le capital de crédit, mais aussi sur le capital d'investissement à long terme. L'État doit donc diversifier le marché des capitaux d'investissement, allégeant ainsi la charge des banques. Il est nécessaire de développer un marché des capitaux proposant divers types de fonds, ce qui fait cruellement défaut actuellement. De ce fait, de nombreuses entreprises n'ont pas pu se développer... La prochaine stratégie du Politburo mobilisera toutes les ressources de l'économie privée, toute la créativité et le dynamisme de ce secteur, contribuant ainsi à exploiter pleinement les opportunités de développement du secteur privé en général et de l'économie dans son ensemble. Nguyen Dinh Cung s'attend à.

En plus du capital des banques, le président de la société d'audit ASCO, Nguyen Thanh Khiet, a également déclaré que le gouvernement et les institutions financières doivent augmenter le capital des fonds de garantie de crédit et élargir la portée des garanties pour aider de nombreuses petites et moyennes entreprises à accéder plus facilement au capital. Dans le même temps, il est nécessaire d’améliorer le processus de garantie pour garantir la transparence et l’efficacité, aidant ainsi les entreprises à économiser du temps et des coûts lors de l’accès au capital.

En outre, il est nécessaire de promouvoir des modèles financiers alternatifs pour élargir les canaux de mobilisation de capitaux tels que le crédit-bail et le crédit à la chaîne d’approvisionnement afin que les entreprises puissent emprunter sur la base de contrats d’entrée et de sortie, les aidant ainsi à maintenir leurs activités de production sans garantie ; financement participatif) ; prêt entre particuliers; Connecter directement les investisseurs et les entreprises, réduire les exigences bancaires strictes et aider les petites entreprises à accéder plus facilement au capital…