TTC랜드, 신규 핵심사업 투자 협력 위해 채권 발행

투자자들은 2024년 초에 글로벌 채권 펀드에 6,000억 달러 이상을 투자하여 수십 년 만에 가장 높은 수익률을 얻었습니다. 이것이 2024년을 "채권의 해"로 만드는 것입니다.

TTC랜드, 신규 핵심사업 투자 협력 위해 채권 발행

투자자들은 2024년 초에 글로벌 채권 펀드에 6,000억 달러 이상을 투자하여 수십 년 만에 가장 높은 수익률을 얻었습니다. 이것이 2024년을 "채권의 해"로 만드는 것입니다.

이러한 흐름에 뒤처지지 않고, 사이공 투옹틴 부동산 JSC - TTC 랜드(HoSE: SCR)도 주요 프로젝트에 투자하기 위해 협동 채권을 발행한다는 정책을 발표했습니다.

인플레이션이 떨어지면서 중앙은행은 이자율을 낮출 수 있었고, 그 결과 채권에 대한 투자가 늘어났습니다. 2022년에 채권 펀드에서 2,500억 달러가 인출된 것과 대조적으로 올해는 강력한 성장세를 보였습니다. EPFR에 따르면, 2024년 12월 중순 현재 선진 및 신흥시장 채권 펀드에 약 6,170억 달러가 투자되었으며, 이는 2021년의 5,000억 달러를 넘어서며 2024년을 기록적인 해로 만들 가능성이 있습니다.

베트남 채권시장 발전을 목표로

최근 몇 년 동안 베트남 채권 시장, 특히 국채는 정부, 정책 은행, 기업의 중요한 자본 조달 채널이 되었습니다. 이는 또한 안전하고 효과적인 투자 형태입니다.

재무부에 따르면, 2030년까지의 주식시장 발전 전략에서는 채권시장 미결제 채무가 GDP의 최소 58%에 도달하는 목표를 정했습니다. 주요 국가 프로젝트에 필요한 대규모 자본 조달 수요를 충족하기 위해 많은 국내 기업이 재빨리 채권 발행 붐에 동참했습니다.

국내기업 채권발행 경쟁 본격화

VietJet 항공 주식회사(VJC)와 Asia Commercial Joint Stock Bank(ACB)는 채권을 통해 자본을 조달할 계획이라고 발표했으며, 총 가치는 최대 수천억 VND에 달합니다. 마찬가지로 Vinhomes JSC를 비롯한 많은 부동산 회사도 이러한 흐름에 빠르게 동참했습니다.

시가총액에 따른 일부 대표적인 부동산 기업의 발행가치 (출처: HNX, Vietcap. 단위: 10억 VND)

베트남채권시장협회(VBMA)의 통계에 따르면, 2024년 1~11월 동안 베트남 기업은 약 375조 VND 상당의 채권을 발행했고, 그 중 약 343조 VND가 개별 채권이었습니다. 이 중 은행권이 발행가치의 72%를 차지하고, 부동산권이 발행가치의 17%를 차지합니다.

산업 그룹별 발행 가치, 2024년 11개월 누적 데이터. (출처: VBMA)

TTC랜드, 푸꾸옥 신규 핵심 프로젝트 투자 위해 채권 발행 등 트렌드 동참

푸꾸옥 시는 "진주섬"으로도 알려져 있으며, 베트남 최고의 관광지 중 하나입니다. 풍부한 천연자원, 전략적 위치, 개발 정책 등이 결합된 푸꾸옥은 특히 관광, 리조트 부동산 , 국제 무역 분야에서 큰 경제 발전 잠재력을 가지고 있습니다.

전문가에 따르면, 베트남 전체와 특히 푸꾸옥의 리조트 부동산 부문은 다음 요인 덕분에 향후 2~3년 내에 강력한 개발 잠재력을 가질 것으로 예상됩니다. 국내외 관광이 회복되면서, 푸꾸옥은 2024년에 약 600만 명의 방문객을 맞이할 것으로 예상되며, 이는 코로나19 팬데믹 이전의 방문객 510만 명을 넘어선 수치입니다. 외국인 관광객 수는 같은 기간 동안 70% 이상 증가한 96만2000명으로 추산됩니다. 2025년까지 1급 도시권으로 진입한다는 목표 아래, 인센티브 정책과 인프라 개발을 추진하고, 특히 푸꾸옥은 베트남 최초의 섬도시로 인정받아 국내외에서 대규모 투자자본을 유치할 수 있는 여건을 마련했으며, 리조트 부동산 시장 발전을 위한 튼튼한 토대를 마련했습니다. 2차 주택 소유와 리조트 부동산 에 대한 수요가 증가하고 있습니다. 푸꾸옥에 대기업들이 참여. 더욱이 푸꾸옥은 토지의 공급이 제한적이어서 가격이 상승할 여지가 있는 반면 수요는 증가하고 있어 장기적으로 가치가 증가할 수 있는 잠재적 이점을 가지고 있습니다.

예측에 따르면, 2025년 2분기부터 푸꾸옥 리조트 부동산 시장은 반전점을 통과해 번창할 것으로 예상된다. 토지나 프로젝트 빌라와 같은 상품이 투자자의 관심을 끌 것으로 예상됩니다. 동시에 관광객에 대한 30일간 비자 면제 등의 특정 정책을 적용하면 관광을 지속적으로 촉진하고 푸꾸옥 리조트 부동산 시장에 활력을 불어넣을 것입니다.

TTC랜드는 펄아일랜드의 잠재적인 개발 기회를 잡고 채권 발행 계획에 대한 정보를 발표했습니다. 이 채권 발행의 목적은 토안 하이 반 주식회사와 협력하여 총 투자액이 3조 5,790억 VND인 빈댐 복합 프로젝트에 투자하는 것입니다. 이 상품에는 푸꾸옥 시의 숙박 및 관광 서비스를 결합한 리조트 단지가 포함됩니다.

이러한 움직임을 통해 TTC Land는 사업 분야를 다각화하고 민간 부동산이 회복될 때까지 영향이 적은 지역으로 투자를 전환할 수 있게 되었습니다. 발행채권의 가치는 8,500억 VND이고, 기간은 60개월이며, 액면가액은 채권당 1억 VND입니다. 특히, 와런트가 없는 전환불가사채는 신용기관인 오리엔트상업주식은행(OCB)의 지급보증을 받아 안전성을 입증하는 동시에 만기 전에 다시 매수할 수 있는 권리를 가지고 있습니다.

1년차 이자율은 8.5%이고, 조정 기간의 이자 마진은 3.6%로 양호하며, 발행 기간은 동일 산업의 다른 기업들이 3년인 것과 달리 5년입니다. 또한, 본 프로젝트는 개발 및 수익 창출의 잠재력이 높은 프로젝트로, 향후 회사의 매출과 수익을 늘리고, 부동산 시장에서 회사의 입지를 강화하고, 동시에 주가와 브랜드를 향상시키는 데 도움이 되는 전략적 단계입니다.

TTC랜드는 3개 채권자와의 부채 교환을 통해 자본금을 3조 9,570억 VND에서 4조 3,060억 VND로 성공적으로 증가시킨 것과 더불어, 자산과 비효율적인 투자 포트폴리오를 이전하여 자원을 창출하는 철저한 유동성 전략을 실행했습니다. 푸꾸옥의 주요 리조트 부동산 프로젝트에 투자하기 위해 채권을 발행한 것은 회사의 토지 기금 다각화 계획에서 중요한 단계를 의미합니다.

현재 호치민시와 남부 지방의 163헥타르 규모의 민간 토지 기금이 법적 절차를 마무리하고 있는 데 더해, TTC Land는 2026~2030 전략에 따라 산업단지 토지 기금도 확대하고 있습니다. 특히, 향후 2~3년 내 푸꾸옥에서 합리적인 가격의 리조트 상품 라인을 개발하기 위한 협력은 회사의 명확한 비전을 보여줍니다.

TTC 랜드는 2025~2027년 리조트 부동산 의 잠재력을 고려하여 푸꾸옥 "펄 아일랜드"를 중심으로, 특히 토안 하이 반 주식회사와 협력하여 댐 베이 복합 프로젝트를 추진하기로 했습니다. 이는 리조트 부문의 추세를 예측하고 투자 가치를 최적화하기 위한 전략으로 간주됩니다.

출처: https://baodautu.vn/ttc-land-phat-hanh-trai-phieu-de-hop-tac-dau-tu-du-an-trong-diem-moi-d235764.html