La séquence de hausses consécutives des bénéfices du secteur bancaire, malgré la période de Covid-19, a été interrompue cette année.
Au cours des neuf premiers mois de l'année, au lieu de signaler d'énormes profits comme les trois dernières années, les résultats commerciaux des « traders d'argent » ont été nettement pires. 14/27 banques cotées en bourse ont vu leurs bénéfices diminuer, concentrées dans le groupe inférieur du classement.
À la fin du troisième trimestre, 8 banques avaient des bénéfices inférieurs à 50 % du plan annuel, et n'en avaient même réalisé que 15 à 30 %. Les autres ont principalement atteint 50 à 60 % de l’objectif, un chiffre modeste comparé à la croissance à deux chiffres des dernières années.
Le « vent contraire » du secteur bancaire cette année provient de la résonance de nombreux facteurs, de la faible capacité d'absorption du capital de l'économie, à l'impact des coûts du capital, à l'augmentation des créances douteuses, jusqu'aux difficultés du marché immobilier.
La capacité des entreprises à absorber des capitaux a diminué, ce qui a conduit à une situation dans laquelle les entreprises du secteur manufacturier ont à la fois réduit leur demande de prêts et réduit leur accès au crédit en raison de la difficulté à remplir les conditions de garantie. Le secteur qui n’est pas prioritaire en matière de crédit est l’immobilier, qui a « absorbé » le plus de capitaux ces derniers temps, avec une croissance plusieurs fois supérieure à la moyenne. Cela conduit à une situation dans laquelle les banques disposent d’un excédent de capital, mais ne trouvent pas où le prêter.
Cette évolution est quelque peu similaire à la période du Covid-19, où trouver un prêt était également un obstacle. Mais à cette époque, les banques cherchaient encore à augmenter leurs revenus provenant d'activités non liées aux intérêts, tandis que les créances douteuses étaient « reportées » grâce à des politiques de restructuration des périodes de remboursement de la dette.
Cependant, cette année, la « difficulté d’emprunt » est apparue en même temps que de nombreux autres problèmes, parmi lesquels les créances douteuses constituent un problème difficile. Cela incite les banques à prêter, mais sans abaisser leurs standards ni réduire considérablement leurs taux d’intérêt.
La taille de la dette des banques du groupe 3 à 5 a fortement augmenté cette année, augmentant même de plusieurs fois. À la fin de l'année, l'ampleur totale des créances douteuses a augmenté lentement, mais les créances anciennes ont montré des signes de bondissement. Cette pression augmente les coûts de provisionnement et survient dans un environnement commercial difficile.
Au cours du second semestre de l’année dernière, la liquidité du système était tendue. À cette époque, les banques s’inquiétaient de la défense et des réserves de liquidités, ce qui a conduit à une course à la mobilisation des fonds, avec des taux d’intérêt atteignant parfois 11-12% par an. Les taux d’intérêt ont rapidement baissé depuis le deuxième trimestre de cette année, mais le montant des dépôts que les banques ont « importés » à des coûts de capital élevés n’est pas encore arrivé à échéance, ce qui fait grimper les coûts de capital. Les difficultés d’emprunt et la hausse des coûts du capital ont érodé les bénéfices des activités principales.
Chez BVBank, le bénéfice sur 9 mois a diminué de plus de 85%, à 60 milliards de VND. ABBank a également vu son bénéfice chuter de 1 750 milliards de VND au cours des 9 premiers mois de l'année dernière à plus de 700 milliards de VND. Le moins positif est la NCB, alors que cette banque n'enregistre même pas les revenus d'intérêts - le « principal grenier à riz » des banques actuelles. Dans le groupe ci-dessus, VPBank, Eximbank, LPBank, VietABank, VietBank ont enregistré une baisse de 20 à 50 %.
Au sein du groupe public, Vietcombank est la banque avec la meilleure croissance des bénéfices en 9 mois, soit 18%. Toutefois, selon VNDirect, la banque a ajusté son plan de bénéfices cette année, passant d'une augmentation initiale de plus de 15 % à moins de 10 %, en raison des défis prolongés du secteur immobilier, de la réduction de la demande de crédit et d'une stratégie visant à donner la priorité à la qualité.
Avec une augmentation de plus de 18% sur neuf mois, « cela implique que le quatrième trimestre pourrait connaître une croissance négative, notamment par rapport au bénéfice le plus élevé réalisé par Vietcombank au quatrième trimestre 2022 », selon le rapport VNDirect.
Minh Son
Lien source
Comment (0)