هل ستستمر أسعار الفائدة في الانخفاض؟

ويتوقع أصحاب الأعمال والأفراد أن تستمر أسعار الفائدة على القروض في الانخفاض لدعم الشركات والأفراد على التعافي وتعزيز الإنتاج والأعمال.

استشارة بشأن أسعار الفائدة للعملاء في بنك جنوب شرق آسيا التجاري المشترك. الصورة: دو تام

العديد من البنوك تخفض أسعار الفائدة على الودائع

وبحسب معلومات البنك المركزي، واصلت أسعار الفائدة على الودائع والإقراض انخفاضها اعتبارا من 31 يناير/كانون الثاني. انخفض متوسط أسعار الفائدة على الودائع والإقراض للمعاملات الجديدة للبنوك التجارية بنحو 0.15% سنويًا و0.25% سنويًا على التوالي، مقارنةً بنهاية عام 2023. وحتى وفقًا لأحدث جدول أسعار الفائدة الصادر في 20 فبراير، قام بنك تجاري مساهمة كبير الحجم مقره هانوي بتعبئة الودائع بمعدل فائدة يبلغ حوالي 4.6% سنويًا، وهو ما يعادل معدل الفائدة على تعبئة البنوك التجارية المملوكة للدولة.

أظهرت إحصاءات فبراير 2024 أن 19 بنكًا خفضت أسعار الفائدة على الودائع، بما في ذلك البنوك التجارية المساهمة: بنك فيتنام الدولي (VIB)، بنك سايجون ثونج تين (Sacombank)، البنك الوطني (NCB)، بنك فييت أ، بنك فيتنام التكنولوجي والتجاري (Techcombank)... خفض أسعار الفائدة للمرة الثانية منذ بداية الشهر. وفي الآونة الأخيرة، في 22 فبراير/شباط، خفض بنك فيتنام للإنشاءات (CBBank) سلسلة من أسعار الفائدة على الودائع لجميع الفترات، وكان أعلى خفض يصل إلى 0.6% سنويا. هذه هي المرة الأولى منذ ثلاثة أشهر التي يخفض فيها بنك CBBank أسعار الفائدة على الودائع، ليصبح بذلك البنك التاسع عشر الذي يخفضها في فبراير. وفي جدول أسعار الفائدة على الودائع لدى CBBank، يبلغ أعلى سعر 5.3% سنويًا لآجال 13 شهرًا فأكثر.

حتى الآن، لم يحافظ أي بنك على معدل فائدة على الودائع لمدة 6 أشهر أعلى من 5% سنويا. مع مدة إيداع تتراوح بين 9 إلى 11 شهرًا، يطبق بنك فيتنام ثونج تين التجاري المشترك (فيت بنك) فقط سعر فائدة 5% سنويًا، بينما تسرد جميع البنوك الأخرى أسعار فائدة أقل من 5% سنويًا، وحتى أقل من 4% سنويًا مثل بنك فيتنام البحري التجاري المشترك (MSB)، وبنك جنوب شرق آسيا التجاري المشترك (SeABank)، وبنك الجيش التجاري المشترك (MB) 3.9% سنويًا؛ بنك فيتنام التكنولوجي والتجاري المساهم (Techcombank) 3.7٪ سنويًا…

رغم انخفاض أسعار الفائدة على الودائع إلى مستويات منخفضة، لم تنخفض أسعار الفائدة على الإقراض بشكل متناسب. بل إن بعض البنوك تُثبّت أسعار الفائدة على الإقراض عند مستوى مرتفع، مُشيرةً إلى ديون قديمة أو أسعار فائدة على الإقراض تحتاج إلى تأجيل بعد خفض أسعار الفائدة على الودائع.

ولمنع هذا الوضع من جعل من الصعب على الشركات والعملاء الأفراد اقتراض رأس المال، وجه رئيس الوزراء القطاع المصرفي بالإعلان عن متوسط أسعار الفائدة على القروض لعملاء الشركات. وفقًا لنائب محافظ البنك المركزي الدائم داو مينه تو، أصدر البنك المركزي النشرة الرسمية رقم 117/NHNN-CSTT (بتاريخ 7 فبراير 2024)، مطالبًا مؤسسات الائتمان بتنفيذ توجيهات رئيس الوزراء والبنك المركزي بشأن أسعار الفائدة والإبلاغ عن إعلان متوسط أسعار الفائدة على الإقراض والفرق بين متوسط أسعار الفائدة على الودائع والإقراض. لا توجد عقوبات فورية على مؤسسات الائتمان التي لا تعلن عن متوسط أسعار الفائدة على القروض للعملاء من الشركات والأفراد، ولكن البنك المركزي سيدرجها في معايير التقييم وسيتخذ التدابير اللازمة للتعامل معها. إذا لم يتم الإفصاح عن متوسط سعر الفائدة على القروض بمستوى مناسب، فسيكون من الصعب جذب العملاء لاقتراض رأس المال، وخاصة للشركات.

لا يزال هناك مجال لخفض أسعار الفائدة.

وأكد ممثلو البنوك كافة أنه في عام 2024، ستكون البنوك لديها الظروف لمواصلة خفض أسعار الفائدة على الودائع لخفض أسعار الفائدة على الإقراض. أفاد مسؤولو بنك فيتنام للزراعة والتنمية الريفية (أجري بنك) أن متوسط سعر الفائدة على قروض أجري بنك انخفض بنسبة 0.42٪ سنويًا مقارنة ببداية عام 2023 وانخفض بنسبة 0.13٪ سنويًا مقارنة ببداية عام 2024 (عادة بنسبة 7-9٪ سنويًا للقروض قصيرة الأجل و9-9.5٪ سنويًا للقروض المتوسطة والطويلة الأجل). ويعمل البنك الزراعي أيضًا على تحسين عمليات وإجراءات الإقراض، وتعزيز تطبيق التكنولوجيا لتسريع وقت معالجة المستندات، وتقليل الوقت اللازم لتقييم الائتمان والموافقة عليه؛ - الاستمرار في تطبيق سياسات الدعم المناسبة فيما يتعلق بأسعار الفائدة، وإعادة هيكلة شروط سداد الديون للمقترضين الذين يواجهون صعوبات مطولة لأسباب موضوعية...

قال لي هوانج خان آن، مدير التمويل في بنك فيتنام بروسبيريتي التجاري المشترك (VPBank)، إنه في أواخر عام 2023 وأوائل عام 2024، ستستمر الودائع المستحقة مؤخرًا في مساعدة البنك على خفض تكاليف رأس المال، والتي من المتوقع أن تبلغ حوالي 1-1.5٪ سنويًا على الأقل. وعلق ممثل VPBank أيضًا بأن تكلفة رأس المال الحالية للسوق بأكمله مستقرة تمامًا. ومن المتوقع أن يستمر الاتجاه النزولي في ظل السياق الكلي الحالي، بما في ذلك السيولة في البنوك.

كما رأى خبراء ماليون أن مؤشر السيولة سيبقى عند مستوى صحي بحلول نهاية عام 2023، مما يخلق أساساً جيداً للبنوك لتعزيز نمو الأصول والتحكم في تكاليف رأس المال بشكل جيد في الأشهر الـ12 المقبلة. وتتمتع مجموعة البنوك التجارية المملوكة للدولة بنمو جيد في الودائع، في حين تعمل البنوك الخاصة أيضًا بفعالية كبيرة، مما سيساعد في إعادة هيكلة وتعزيز بنية رأس المال المتحرك (زيادة ودائع العملاء وقلة القروض بين البنوك). ويشكل انخفاض تكلفة رأس المال لدى البنوك أساساً مهماً يدعم اتجاه خفض أسعار الفائدة على القروض المصرفية، ولكن هناك سبب آخر بنفس القدر من الأهمية وهو الضغوط على نمو الائتمان.

مصدر