Инфляционное давление, обменный курс
После того как Государственный банк Вьетнама снизил операционные процентные ставки четыре раза подряд с начала 2023 года, недавняя волна снижения процентных ставок по депозитам также привела к снижению текущего уровня процентных ставок по кредитам.
По данным Государственного банка Вьетнама, процентные ставки по кредитам во вьетнамских донгах снизились в среднем примерно на 1,5–2% в год по сравнению с концом 2022 года и, как ожидается, продолжат снижаться в ближайшее время из-за влияния политического лага после корректировок, направленных на снижение операционных процентных ставок.
Заместитель управляющего Государственного банка Вьетнама Дао Минь Ту заявил, что Государственный банк Вьетнама продолжит регулировать процентные ставки в направлении постепенного снижения, побуждая коммерческие банки экономить издержки и снижать процентные ставки по кредитам для предприятий. Однако эксперты банка HSBC заявили, что существует множество факторов риска, например, прогнозируется, что средняя инфляция в 2023 году вырастет до 3,4% вместо 3,2%, как прогнозировалось ранее. Таким образом, больше нет никаких ожиданий, что Государственный банк снизит процентные ставки в этом году; Условия для дальнейшего снижения ставки на 0,5% больше не существуют из-за растущей инфляции и давления на валютный курс.
По словам руководителя коммерческого банка в Хошимине, в последнее время процентные ставки по кредитам снизились, но поскольку ранее дорогостоящие источники финансирования достигли срока погашения, дальнейшее снижение процентных ставок по кредитам будет затруднительным. С начала октября 2023 года Госбанк снизил норматив краткосрочного капитала для средне- и долгосрочных кредитов с 34% до 30%, однако давление инфляции и обменного курса не позволит снизить его еще больше.
«Банк реализует политику позитивной реальной процентной ставки, что означает, что процентные ставки по сбережениям выше инфляции, в то время как процентные ставки по сбережениям в настоящее время низкие. Если они снизятся еще больше, то достигнут порога инфляции, поэтому прогнозируется, что процентные ставки по кредитам останутся неизменными с настоящего момента до конца года. Если они снизятся, то будут очень незначительными», — сказал руководитель банка.
Доктор Кан Ван Люк, член Национального консультативного совета по финансовой и денежно-кредитной политике, также заявил, что Государственному банку, возможно, не придется дополнительно снижать операционные процентные ставки, поскольку текущая процентная ставка по мобилизации находится на разумном уровне, что приведет к снижению процентных ставок по кредитам, тем самым способствуя улучшению роста кредитования.
Заместитель управляющего Государственного банка Вьетнама Дао Минь Ту признал, что резкое падение процентных ставок может нарушить стабильность обменного курса, что повлияет на внешний долг и национальный кредитный рейтинг...
Укрепление связи между спросом и предложением
Несмотря на резкое снижение процентных ставок, рост кредитования по состоянию на 11 октября составил всего 6,29%, что значительно ниже показателей аналогичного периода 2022 года (11,12%) и прогноза руководства на весь 2023 год (14–15%). Поэтому премьер-министр Фам Минь Чинь только что подписал официальный указ о продолжении решительной реализации решений по расширению доступа к кредитному капиталу и устранению трудностей для производственной и деловой активности.
Кроме того, необходимо и дальше укреплять связи между банками и предприятиями, продолжать оказывать поддержку и эффективно сотрудничать с клиентами, находящимися в затруднительном положении, а также содействовать восстановлению производственной и деловой активности. Чтобы удовлетворить потребность в капитале для стимулирования производства и бизнеса в пиковый сезон предприятий в конце года, банковская отрасль в настоящее время срочно направляет капитал в экономику с помощью множества различных решений по кредитному стимулированию.
В частности, Sacombank только что выделил 13 000 млрд донгов на краткосрочное обслуживание производства и бизнеса с процентными ставками от 5% до 6% годовых; С настоящего момента и до 31 декабря Vietbank также применяет пакет услуг с процентной ставкой по кредиту 6,3% годовых в течение 24 месяцев, максимальная сумма кредита составляет 100% от плана использования капитала; Vietbank снижает дополнительную ставку на 0,5% в год для клиентов, у которых уже есть непогашенные кредиты в банке...
Между тем, генеральный директор ACB г-н Ту Тиен Фат сообщил, что банк применяет привлекательные процентные ставки для корпоративных клиентов, особенно импортно-экспортных и производственных предприятий.
«Чтобы стимулировать рост кредитования в последние месяцы года, в дополнение к ипотечному кредитованию, ACB также продвигает необеспеченное кредитование, особенно в экспортном секторе», — сказал г-н Фат.
Кроме того, банковская отрасль также уделяет особое внимание согласованию спроса и предложения, чтобы устранить трудности для бизнеса и усилить политическую коммуникацию. С начала года Государственный банк организовал сотни встреч и связей с предприятиями по всей стране.
Заместитель управляющего Государственного банка Вьетнама Дао Минь Ту подтвердил, что банк примет радикальные меры при поддержке местных органов власти, создав условия для устранения трудностей для бизнеса в условиях экономических трудностей. Однако аналитики говорят, что рост кредитования вряд ли достигнет целевого показателя в 14%, но все равно достигнет 10–12%, исходя из ожиданий, что потребительские расходы в сегменте индивидуальных клиентов восстановятся к концу года.
Кроме того, спрос на кредиты в промышленности стал более позитивным благодаря импортно-экспортной деятельности, а сектор недвижимости постепенно устраняет правовые препятствия.
Продолжать эффективно организовывать и внедрять механизмы и политику.
По словам г-на Нгуен Дык Леня, заместителя директора филиала Государственного банка Вьетнама в Хошимине, кредитование за первые 9 месяцев 2023 года росло достаточно хорошими темпами. Банк будет стремиться закрепить тенденцию роста кредитования в оставшиеся месяцы года, используя в качестве движущей силы политику низких процентных ставок. За последние 9 месяцев банк организовал 25 конференций по налаживанию связей между банками и бизнесом. Таким образом, было осуществлено подписание кредитов и выдача льготных кредитных пакетов на сумму более 469 000 млрд донгов, что более чем на 100% увеличило льготные кредитные пакеты, зарегистрированные коммерческими банками в регионе с начала года.
Кроме того, в соответствии с Постановлением правительства 31/2023 из пакета кредитов на поддержку процентной ставки в 2% было выделено около 24 000 млрд донгов, что составляет 42% от всей суммы по стране. На основе достигнутых результатов банковский сектор Хошимина продолжит эффективно организовывать и внедрять политику и механизмы; повышать эффективность программы взаимодействия банка с бизнесом; Продолжать административную реформу и сопровождать предприятия в целях содействия позитивным факторам для создания изменений в кредитной деятельности, создания эффективного оборота и ротации капитала.
Обменный курс остается высоким, несмотря на то, что SBV изымает деньги из системы
В третьем квартале 2023 года экономика США росла быстрее, чем ожидалось, благодаря высоким потребительским расходам, несмотря на рост процентных ставок и высокую инфляцию. Соответственно, ВВП США в третьем квартале 2023 года вырос на 4,9%, что выше предыдущего прогноза в 4,7% и значительно выше 2,1% второго квартала 2023 года. Это самый сильный рост с четвертого квартала 2021 года. В результате курс доллара США резко вырос, на данный момент индекс доллара США составляет 106,62 пункта. Внутренний обменный курс донгов к доллару США по-прежнему зафиксирован на высоком уровне, несмотря на то, что за последний месяц Государственный банк изъял из банковской системы около 241 600 млрд донгов через казначейские векселя.
В частности, 30 октября центральный обменный курс, объявленный Государственным банком, составлял 24 097 донгов/доллар США; Цена доллара США в коммерческих банках составляет около 24 385 донгов/доллар США при покупке и 24 725 донгов/доллар США при продаже. В настоящее время обменный курс USD/VND в коммерческих банках вырос на 4,2% по сравнению с началом 2023 года, хотя спрос и предложение иностранной валюты не испытывают большого давления, а колебания рынка не являются резкими.
К августу 2023 года остаток средств на банковских вкладах населения составит более 6,4 млн млрд донгов.
Хотя коммерческие банки резко снизили процентные ставки по депозитам, свободные деньги людей по-прежнему поступают в банки, в то время как другие каналы инвестирования, такие как акции, недвижимость и облигации, по-прежнему несут в себе много рисков.
Согласно последним обновленным данным Государственного банка Вьетнама, в августе 2023 года население вложило в банковскую систему более 43 700 млрд донгов — это самый высокий месячный прирост по сравнению с аналогичным периодом за многие годы, несмотря на стремительное снижение процентных ставок по депозитам в этот период. По состоянию на август 2023 года остаток вкладов населения в системе кредитных организаций достиг более 6,43 млн млрд донгов, увеличившись на 9,68% по сравнению с концом прошлого года.
Не только жилые помещения, но и депозиты экономических организаций в банках в августе добавили более 103 000 млрд донгов. За первые 8 месяцев 2023 года экономические организации также разместили около 6,1 млн млрд донгов в банках, увеличившись более чем на 1% по сравнению с концом 2022 года.
Источник
Комментарий (0)