持続可能な未来を目指して

最近開催されたベトナム・コネクト・フォーラム2024では、HSBCベトナムのコーポレートバンキング部門カントリーヘッドであるラム・トゥイ・ガ氏が、持続可能な未来の構築における金融の役割に関するHSBCの見解、ベトナムの排出ゼロに向けたHSBCの支援、そしてグリーン資本の流れを活性化するために排除すべきいくつかの障害について語りました。

持続可能な変革の旅に同行

国連の気候変動に関する政府間パネル（IPCC）の推計によると、今世紀末までに地球温暖化を2度に抑えるために世界が毎年必要とする投資額は3兆ドルだ。

この数字は、人類の気候変動との闘いにおいて資金が重要な要素であることを改めて浮き彫りにしています。銀行自身が、世界的なネットゼロ排出目標の達成に必要なグリーン資本の動員と誘導において中心的な役割を果たすことになる。

実際、金融業界は「ネットゼロ」に向けて数兆ドル規模の野心的な取り組みを行っています。たとえば、長年にわたり世界的な持続可能性のリーダーである HSBC は、世界中の顧客がより持続可能なビジネス慣行に移行し、2050 年までにカーボン ニュートラルを達成できるよう支援するために、7,500 億ドルから 1 兆ドルの資金と投資を提供することを約束しています。

HSBCはベトナムでも、ベトナムの持続可能なプロジェクトやベトナムの企業に対する直接的および間接的な資金調達の手配を支援しており、ベトナムがCOP26で行った排出バランスへのコミットメントを実行できるよう支援している。

「世界最大級の金融機関の一つとして、HSBCは自らの役割を十分に認識しており、ネットゼロエミッションの世界経済という目標の実現を支援することに注力しています。これは私たちの事業戦略の柱です」とラム・トゥイ・ンガー氏は述べた。

HSBCグループは、2030年までに事業およびサプライチェーン全体で、また2050年までにHSBCの融資ポートフォリオ全体でネットゼロ排出量を達成することを目指しています。それまでの間、HSBCは顧客と協力して排出量の削減と低炭素ソリューションの拡大を支援するとともに、温室効果ガス排出量、電力、水の消費量、廃棄物処理などの自社事業における排出量の削減にも取り組んでいきます。

「この変化は一夜にして起こるものではなく、企業や経済が炭素集約型活動を徐々に削減していくには時間がかかります。私たちはこれをネットニュートラルへの移行と呼んでおり、その過程でお客様と協力し『ネットゼロ』の達成に努めることで、大きなインパクトを与えることができます。HSBCの優先事項は、環境に優しく持続可能な金融ソリューションを通じて、お客様の持続可能性目標達成を支援することです」とラム・トゥイ・ンガー氏は述べています。

企業レベルでは、HSBC がネット中立性に向けた計画を発表し、高炭素産業への融資を通じて排出量削減目標を達成するためのロードマップを概説しました。 HSBCはベトナムにおいて、グリーンローンやソーシャルローンなど、顧客のニーズに応える多様な持続可能な金融商品を提供しています。

ラム・トゥイ・ガ氏は、HSBCはグリーンプロジェクト、移行に役立つ新技術プロジェクト、顧客のESG戦略に沿った持続可能なローン商品を支援できると述べた。この商品は、達成した目標ごとに金利を引き下げることで、顧客が事前に設定した持続可能な目標を達成することを奨励することを目的としています。

「2023年には、市場の大手企業向けに繊維セクター初のサステナビリティ・リンク・ローンを組成しました。このサステナビリティ・リンク・ローン契約におけるサステナビリティ目標は、クライアントが重視する温室効果ガス排出量（スコープ1および2）と水消費量の削減と合致しています。現在、初のソーシャルローン取引の完了に向けて最終段階にあります。これは、当社のESGへの取り組みにおける重要なマイルストーンです」とンガ氏は述べました。

HSBC は資本だけでなく、顧客の変革に必要なサービス、洞察、ツールも提供します。具体的には、HSBC は VinGroup による持続可能な金融フレームワークの構築を支援しました。このフレームワークは、大手独立系ESG格付け会社であるSustainalyticsからも肯定的な評価を受けました。この一環として、HSBCは、世界初となる4億2,500万ドルのVingroup株式サステナビリティボンドと、VinGroupおよびVinfastを含むその子会社向けの5億ドルのグリーンシンジケートタームローンの手配を支援しました。

HSBC は、環境に優しく持続可能なプロジェクトへの融資を承認するために、厳格な基準を設けています。これらの基準は、ローン マーケット協会およびアジア太平洋ローン マーケット協会の国際規制に準拠しています。現在の傾向では、多くの企業も投資家からの厳しい基準を満たすために調査を行い、第三者のコンサルタントと協力しています。

HSBC のような銀行は、法人顧客をサポートするだけでなく、特に若い顧客を中心に、個人の顧客の「ネットゼロ」に向けた取り組みを支援するためのさまざまなソリューションを提供することもできます。それは、屋根に太陽光発電システムを設置したり、グリーンビルディングとして認定されたプロジェクトや建物から優遇金利で住宅ローンを組んだりするのを支援するグリーンクレジットパッケージになる可能性があります。銀行は利益を削減することで、持続可能性という共通目標に向けて協力し、環境に優しいライフスタイルを選択する消費者の割合を増やすことに貢献できます。

さらに、銀行がリサイクル素材を使用して決済カードを製造することは、消費者が銀行の持続可能性への取り組みをより具体的に確認できる方法でもあります。 HSBCは2022年から、リサイクルPVCプラスチックカードの発行への切り替えを公式に開始しました。新しいカードはそれぞれ、産業廃棄物から得られた再生プラスチックを85%使用して作られており、二酸化炭素排出量を7g削減し、プラスチックを3.18g節約します。

マクロレベルでは、HSBCはベトナムの移行目標を実現するための実践的なアプローチと法的枠組みの構築において建設省を支援するため、天然資源・環境省と覚書を締結するなど、政府機関や省庁と積極的に協力して経験と専門知識を共有しています。 HSBCはグラスゴー・ネットゼロ金融同盟（GFANZ）のメンバーでもあり、ベトナムの公正エネルギー移行パートナーシップ（JETP）のために民間部門から77億5,000万米ドルの調達を支援している。

緑の流れをクリアする

もちろん、あらゆる旅には独自の障害が伴います。持続可能な開発と持続可能な金融にとって最大の課題の一つは、ベトナムには「グリーン」と「持続可能」を正確に定義する詳細な持続可能な金融分類システムが存在しないことである。政府は正式な法的枠組みの策定に取り組んでいるものの、銀行業界は依然として各銀行の内部システムに依存しており、継続的に自己監視を行う必要がある。明確な規制が欠如しているため、複雑な財務プロセスを必要とする大規模な持続可能性プロジェクトの実施にも躊躇が生じます。

もう一つの大きな障害は、データとレポートの制限です。投資家、消費者、従業員の目から見ると、ESG 戦略と業績報告は、企業の「健全性」とそれが世界に与える影響の重要な指標となります。しかし、現在、多くの企業は ESG レポートを保有しておらず、保有していても ESG データの要件を企業自身が明確に理解していないため、レポートの内容が限定的です。

HSBCベトナムの大規模法人向け銀行部門のカントリーディレクター、ラム・トゥイ・ンガ氏

「この状況を改善するには、経営者が企業を指導する上で非常に重要な役割を担うと同時に、企業がデータの収集、分析、詳細な報告書の作成にさらに力を入れるよう動機付ける規制を設けることが重要だと考えています」とラム・トゥイ・ガ氏は提案した。

ベトナムの企業の90％以上は中小企業ですが、年次報告書でESG戦略と業績情報を提供する義務があるのは上場企業のみです。ただし、国際認証を取得している少数の企業を除き、提供される情報のほとんどは基本的なものであり、第三者による検証は行われていません。投資家はその情報を使って企業の ESG 実践を評価できない可能性があり、投資をためらうことになります。

同時に、ベトナム企業に対する現在の共通の持続可能性基準も、融資を受ける上での障壁となっている。ベトナムの公式基準はまだ存在していないか、正式に導入されていないため、HSBC などの金融機関は国際基準を使用し、実際の市場状況に合わせて調整する必要があります。しかし、これらの基準はほとんどの企業にとって高すぎる可能性があり、持続可能な資金調達にアクセスできなくなる可能性があります。

ベトナムにおけるグリーン資本の流れを転換し、持続可能な開発を促進するために、政府は透明性を高め、ESG関連の規制を厳格化し、投資家と企業間の情報格差を制限する必要があります。近年、一部の中小企業は、海外投資家を引き付けるため、また欧州などの特定の輸出市場の厳しい要件を満たすために、自主的なESG開示を導入しています。しかし、大規模に良い結果を達成するには、強力な ESG 開示を法律で義務付ける必要があります。

ソースリンク: https://thoibaonganhang.vn/no-luc-khong-ngung-vi-mot-tuong-lai-ben-vung-151049.html