Warum muss die Staatsbank aus Erfahrungen lernen?

Plötzliches Anziehen, zu vorsichtiges Öffnen

Nach Angaben der State Bank of Vietnam (SBV) erreichte die Kreditvergabe an die Wirtschaft in den ersten 10 Monaten des Jahres 2023 mehr als 12,8 Milliarden VND, was einem Anstieg von 7,39 % gegenüber Ende 2022 entspricht. Verglichen mit dem Kreditwachstumsziel für das Gesamtjahr 2023 von 14 – 15 % beträgt dieser Wert somit nur etwa 50 %. Da bis Ende 2023 nur noch etwas mehr als ein Monat verbleibt, ist auch das langsame Kreditwachstum eine Ursache und spiegelt das eher niedrige Wirtschaftswachstum Vietnams wider.

Dr. Huynh Thanh Dien (Nguyen Tat Thanh University) kommentierte, dass die Staatsbank von Vietnam im vierten Quartal 2022 die Kreditvergabe zu stark verschärft habe und die Banken sogar die Kreditvergabe an den Immobiliensektor eingestellt hätten, was zu zahlreichen Insolvenzen von Unternehmen und einem „Einfrieren“ des Marktes geführt habe. Diese plötzliche und übermäßige Verschärfung breitete sich aus und führte dazu, dass die Geschäftsbanken in vielen Bereichen mit der Einschränkung der Kreditvergabe begannen und gleichzeitig die Zinssätze aggressiv erhöhten. Diese Schwierigkeiten hielten bis 2023 an. Viele Unternehmen gerieten aufgrund der Herabsetzung ihres Kreditlimits in Schwierigkeiten, wenn sie Kredite benötigten. Noch Mitte dieses Jahres forderte der Premierminister die Staatsbank auf, sich auf Immobilienkredite zu konzentrieren, um den Markt zu stützen. Doch die Banken bleiben weiterhin vorsichtig und sind für diesen Sektor nicht offen. Insbesondere im Hinblick auf die Senkung der Zinssätze sind die Zinssätze für die Mobilisierung von Spareinlagen zwar stark gesunken, die Zinssätze für alte Unternehmenskredite sind jedoch immer noch auf einem sehr hohen Niveau verankert. Dies macht es für Unternehmen noch schwieriger, da sie enorme Kapitalkosten tragen müssen.

Das Kreditwachstum muss umgehend gesteuert werden, um den Kapitalfluss für die Wirtschaft freizugeben

Dem Telegramm des Premierministers zufolge muss die Staatsbank die Ergebnisse der Kreditvergabe des Kreditinstitutssystems für die Wirtschaft, jede Branche und jeden Bereich dringend und umfassend überprüfen. Die bisherigen Ergebnisse der Kreditvergabe jedes Kreditinstituts und jeder Geschäftsbank müssen rechtzeitig und effektiv umgesetzt werden, um das Kreditwachstum im Jahr 2023 zu steuern und eine ausreichende Kreditkapitalversorgung für die Wirtschaft und die Sicherheit des Kreditinstitutssystems sicherzustellen. Engpässe, Stagnation, Verzögerungen oder Unpünktlichkeit dürfen auf keinen Fall zugelassen werden. Bei Inhalten, die außerhalb der Zuständigkeit liegen, melden Sie diese unverzüglich den zuständigen Behörden und schlagen Sie ihnen entsprechend den Vorschriften einen Vorschlag vor. Gegenüber der Regierung und dem Premierminister für das Kreditwachstumsmanagement verantwortlich. Berichten Sie dem Premierminister vor dem 1. Dezember über die Situation und die Ergebnisse der Umsetzung.

Ein neuer Beweis liegt vor, wenn einem Unternehmen geraten wird, seine Schulden von einer Bank auf eine andere zu übertragen, obwohl für den alten Kredit ein Zinssatz von 14,5 % pro Jahr anfiel, die Bank nach vielen Verhandlungen jedoch immer noch einen Zinssatz von 11 % pro Jahr angab. Dr. Huynh Thanh Dien sagte, dass bei der Übertragung des Kredits auf eine andere Bank der Vorzugszinssatz in den ersten zwei Jahren nur 6,5 %/Jahr betrage.

Viele Geschäftsbanken halten die Zinssätze für Altkredite nach wie vor bewusst sehr hoch. Ich sehe, dass viele Unternehmen weiterhin Zinsen von 12 bis 14 % pro Jahr zahlen müssen. Die Regelung, die den Schuldentransfer von einer Bank zur anderen ermöglicht, ist für Banken eine Möglichkeit, im Wettbewerb um niedrigere Kreditzinsen zu bestehen. Wenn die Bank jedoch nicht kooperiert und die Schulden bestätigt, können Unternehmen dies nicht tun. Darüber hinaus berechnen viele Geschäftsbanken bei der Berechnung der variablen Zinssätze für Altkredite ihrer Kunden den Basiszinssatz zuzüglich einer Marge von 3,5 bis 4 %. In diesem Fall berücksichtigt der Basiszinssatz jedoch den Zinssatz für die Bereitstellung von Vorleistungen zuzüglich der Betriebskosten, sodass er immer noch sehr hoch ist. Bewältigt die Staatsbank dieses Problem? Es ist notwendig, dieses Problem zu lösen, um zu hoffen, dass das allgemeine Niveau der Kreditzinsen am Markt so schnell wie das gesetzte Ziel sinkt und fair wie die Einlagenzinsen ist“, warf Dr. Huynh Thanh Dien ein.

Viele Probleme, aber die Umsetzung erfolgt langsam

Der Finanzexperte Dr. Can Van Luc sagte außerdem, dass die Staatsbank im Jahr 2022 aufgrund von Liquiditätsschwierigkeiten im Bankensystem und des schnellen Kreditwachstums in den ersten beiden Quartalen des Jahres den Kreditspielraum in den letzten Quartalen des Jahres ziemlich streng kontrollieren werde. Auch der Kreditspielraum für Banken wird erst Anfang Dezember 2022 gelockert, also recht spät. Im Jahr 2023 wird die Situation anders sein. Zwar wurde der Kreditspielraum vollständig und früher gewährt, aber grundsätzlich haben sich die Nachfrage und die Kapitalaufnahmefähigkeit der Unternehmen im Besonderen und der Wirtschaft im Allgemeinen verlangsamt. Um die Kapitalaufnahmefähigkeit von Unternehmen und Menschen zu erhöhen, muss die Geldpolitik daher das Kreditzinsniveau weiter senken. Kreditinstitute berücksichtigen und überprüfen Kreditkonditionen (einschließlich Sicherheiten) flexibler und sehen darin eine Lösung zur Verbesserung der Kundenzugänglichkeit. Gleichzeitig koordiniert die Regierung ihre Politik weiterhin wirksam (vor allem zwischen Geldpolitik, Fiskalpolitik und anderen makroökonomischen Maßnahmen), um die makroökonomische Stabilität zu gewährleisten, die Zinssätze weiter zu senken, die Wechselkurse, die Preise für Grundnahrungsmittel sowie die Finanz-, Grundstücks- und Immobilienmärkte zu stabilisieren.

Laut Wirtschaftsexperte Vo Tri Thanh wurden zahlreiche Richtlinien zu Kredit- und Kapitalquellen erlassen. Beispielsweise das 120.000 Milliarden VND schwere Kreditprogramm für Darlehen für Sozialwohnungen, Wohnungen für Arbeiter sowie Renovierung und Wiederaufbau alter Wohnungen; 15.000 Milliarden VND-Kreditprogramm für Darlehen an die Forst- und Fischereiwirtschaft mit Vorzugszinssätzen, die niedriger sind als die normalen Darlehenszinssätze... Das wichtige Problem ist, dass die Umsetzung immer noch langsam vorangeht. Darüber hinaus ist auch der Immobiliensektor mit rechtlichen Schwierigkeiten und Problemen verbunden, was das Kreditwachstum in diesem Sektor ebenfalls bremst. Daher müssen die zuständigen Ministerien, Zweigstellen und die Staatsbank die vorgeschlagenen Maßnahmen drastischer umsetzen, damit die Kapitalströme wieder freigegeben werden und die Unternehmen ihre Tätigkeit aufnehmen und zum Wirtschaftswachstum beitragen können.

Dr. Huynh Thanh Dien schlug konkret vor: Die Staatsbank muss die Ausweitung des Kreditspielraums für mit Immobilienunternehmen verbundene Banken prüfen und priorisieren, um die Kreditvergabe zur Umsetzung von im Bau befindlichen Projekten sowie zur Auszahlung an Käufer zu priorisieren. Dadurch werden in vielen Bereichen mehr Arbeitsplätze geschaffen, was weitreichende Auswirkungen auf viele Wirtschaftszweige haben wird. Gleichzeitig ist es das Jahresende, in dem Unternehmen und Privatpersonen einen sehr hohen Kapitalbedarf haben. Dies ist auch eine Gelegenheit für Banken, die Kreditvergabe zu erweitern und Geld in die Wirtschaft zu bringen. Banken müssen ihren Kunden außerdem mittel- und langfristige Kredite für Investitionen in Projekte und Entwicklungspläne priorisieren. Denn viele Unternehmen haben erkannt, dass es seit Ende 2022, als die Zinsen stiegen und die Kreditvergabe verschärft wurde, schwieriger geworden ist, mittel- und langfristiges Kapital zu leihen, und dass die Zinsen zudem deutlich höher waren als bei kurzfristigen Krediten. Auch hier handelt es sich um einen Engpass, den die Staatsbank angehen muss, um die Banken zu mehr Clearance zu drängen und rechtzeitig Kapital auf den Markt zu bringen.

„Vietnams Wirtschaft ist naturgemäß stark von Krediten des Bankensystems abhängig, da der Kapitalmarkt noch nicht stark entwickelt ist. Aktuell ist auch die weltweite Inflation im Vergleich zu früher stark zurückgegangen. Die Inflation in Vietnam wird als nicht mehr stark gefährdet eingeschätzt und ist unter Kontrolle. Daher ist eine expansive Geldpolitik notwendig. Besonders zum Jahresende, wenn Unternehmen Kapital benötigen, um ihre Produktion zu steigern und die in- und ausländische Marktnachfrage zu decken, die allmählich Anzeichen einer Erholung zeigt“, betonte Dr. Dien.

Quellenlink: https://thanhnien.vn/vi-sao-ngan-hang-nha-nuoc-duoc-yeu-cau-rut-kinh-nghiem-185231127213612132.htm