On attend toujours que les taux d’intérêt des prêts baissent encore

Selon les journalistes du journal Lao Dong, les taux d'intérêt des dépôts des banques commerciales ont continué à baisser d'environ 0,2 à 0,5 % par an en janvier 2024, principalement pour les durées inférieures à 12 mois. Parmi celles-ci, 4 banques commerciales à capitaux publics réduiront les taux d'intérêt des dépôts à court terme de 0,2 à 0,3 % par an. La plupart des banques commerciales privées par actions ont ajusté leurs taux d'intérêt à la baisse, de 0,1 à 0,5 % par an. Certaines banques ont légèrement augmenté leurs taux d'intérêt de 0,1 à 0,2 % par an, comme VPB, SSB et ABB, principalement parce que les taux d'intérêt ont trop baissé dans le passé.

Le taux d'intérêt habituel des dépôts sur 12 mois est de 4,6 à 5,2 %/an. L'écart de taux d'intérêt entre les banques commerciales publiques et les banques commerciales par actions s'est réduit de 2 à 3 % par an au cours de la période 2021-2023 à moins de 1 % par an à court terme.

La forte baisse des taux d'intérêt sur les dépôts ces derniers temps a contribué à la baisse du niveau des taux d'intérêt sur les prêts par rapport à la fin de 2023. Actuellement, la plupart des banques appliquent deux taux d'intérêt : des taux d'intérêt préférentiels sur les prêts appliqués à des durées de prêt courtes de 3 à 12 mois et des taux d'intérêt après la période préférentielle. La fourchette d'ajustement des taux d'intérêt entre les prêts bancaires préférentiels et post-préférentiels dans les banques ordinaires est de 2 à 3,8 %.

Selon l'enquête, les taux d'intérêt préférentiels pour les prêts immobiliers commerciaux auprès des banques en mars 2024 variaient de 5 à 14,05 %/an. Après la période préférentielle, les taux d’intérêt flottants sont tombés à environ 8-13%/an.

Cependant, la croissance du crédit à la fin de janvier 2024 a diminué par rapport à la fin de 2023. Selon les dirigeants de Vietcombank, à la fin de janvier 2024, le crédit de la banque a diminué d'environ 30 000 milliards de VND par rapport à la fin de 2023, en raison de la tendance à la baisse des emprunts pour acheter des biens immobiliers de consommation à partir de 2023 et à la poursuite de la baisse jusqu'en janvier 2024 dans un contexte de difficultés économiques, de baisse des revenus des personnes, de marché immobilier atone et de manque d'offre.

Du côté des clients grossistes, les difficultés portent principalement sur des questions juridiques liées au foncier, ralentissant l'avancement des nouveaux projets et affectant le décaissement des prêts à moyen et long terme. En outre, de nombreux segments de crédit spécifiques sont saisonniers en fin d’année, comme les prêts en cours pour les paiements internationaux qui augmentent souvent en fin d’année et diminuent lorsque les clients remboursent leurs dettes au début de l’année suivante ; Les entreprises exportatrices ont généralement une période de collecte en fin d’année ; Les entreprises d’IDE remboursent souvent des prêts à court terme pour régler...

Le Dr Nguyen Duy Phuong, directeur des investissements financiers chez DG Capital, a déclaré que la principale raison de la baisse du crédit est le manque de production. Il y a cependant aussi la question des taux d’intérêt élevés, qui rend hésitantes les entreprises qui souhaitent investir à moyen et long terme.

Les taux d'intérêt des prêts à moyen et long terme dans les banques commerciales publiques sont actuellement relativement bas, mais dans les banques commerciales par actions, ils sont encore assez élevés, avec des taux d'intérêt de prêt allant de 9 à 12 % par an. La raison en est que le coût du capital de ces banques est assez élevé (les taux d’intérêt des dépôts à long terme au début de 2023 dans les banques privées par actions fluctuaient entre 9 et 10 %/an). Cependant, au fil du temps, la source de mobilisation des intérêts élevés diminue progressivement, ce qui constitue une opportunité pour les banques de réduire progressivement les taux d’intérêt des prêts.

Les banques ne peuvent pas réduire davantage les taux d’intérêt sur les dépôts, mais peuvent réduire les taux d’intérêt sur les prêts. Toutefois, en plus des efforts du système bancaire, il est nécessaire d'avoir une participation active des autorités compétentes du niveau central au niveau local pour résoudre les problèmes juridiques des projets d'investissement, améliorer l'environnement des affaires, simplifier les processus d'investissement et les procédures administratives et faciliter les activités commerciales des personnes et des entreprises, a déclaré le Dr Nguyen Duy Phuong.

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