Au cours des neuf premiers mois de 2024, le secteur bancaire vietnamien a continué à maintenir sa stabilité malgré la pression exercée par les catastrophes naturelles et la hausse des taux d'intérêt interbancaires. Un rapport récent de la société vietnamienne de notation de crédit d'investissement (VIS Rating) montre que les grandes banques surmontent résolument les difficultés, tandis que les petites banques sont confrontées à des risques en termes de liquidité et de bénéfices.
Stabilité grâce à la gestion des risques et aux politiques flexibles
Rapport de Cote VIS a affirmé qu'au cours des 9 premiers mois de 2024, le système bancaire vietnamien a maintenu la stabilité de la qualité des actifs, malgré l'impact de la tempête Yagi et la pression du marché.
Le total des crédits en cours dans les zones touchées par la tempête ne représente qu'environ 1 % du secteur, en raison des restrictions de crédit dans les provinces du nord sinistrées.
La Banque d’État du Vietnam (SBV) a rapidement introduit des mesures de soutien telles que la restructuration de la dette et l’octroi de prêts à faible taux d’intérêt aux emprunteurs concernés, contribuant ainsi à réduire le fardeau du remboursement de la dette pour les clients. Grâce à cela, le taux de créances douteuses de l'ensemble du secteur est resté à 2,4% par rapport au trimestre précédent, assurant la stabilité de l'ensemble du système.
Les grandes banques, en particulier les banques publiques, ont enregistré une baisse du taux de nouvelles dettes en souffrance grâce à l’amélioration des créances douteuses importantes et à une gestion stricte du crédit. Par exemple, VietinBank (CTG) et Vietcombank (VCB) ont obtenu des résultats positifs grâce aux efforts déployés pour recouvrer leurs dettes et réduire les coûts du crédit.
Alors que les grandes banques restent stables, les petites et moyennes banques telles que PGBank (PGB), SaigonBank (SGB) et certaines autres banques commerciales subissent davantage de pression.
Le rendement des actifs (ROAA) a diminué de 1,6 % à 1,5 % en raison du rétrécissement de la marge nette d'intérêt (NIM) et de la hausse des coûts du crédit.
Notamment, à partir de la mi-octobre 2024, les taux d’intérêt interbancaires au jour le jour ont augmenté de 3,5 %, pour atteindre une moyenne de 6 %. Cela affecte les petites banques qui dépendent du financement à court terme et de l’augmentation des emprunts interbancaires.
Selon VIS Rating, près de 30 % des banques sont considérées comme ayant des profils de risque d'actifs faibles, contre 22 % en 2023. Cela montre la pression croissante exercée sur les petites banques pour maintenir leur stabilité et leur rentabilité.
VIS Rating s'attend à ce que la croissance du crédit, en particulier dans le secteur des prêts immobiliers, aide les banques à améliorer leurs bénéfices et à stabiliser la qualité des actifs. Avec des groupes bancaires tels que Techcombank (TCB), MBBank (MBB) et ACB, une nette différenciation des bénéfices se produit. Certaines banques bénéficient de stratégies visant à réduire le risque de crédit et à augmenter le recouvrement des créances.
Grâce à des mesures de restructuration et d’augmentation de capital, les grandes banques cherchent également à conserver leur capital par le biais de versements de dividendes en actions. Cela contribue non seulement à renforcer les tampons contre les risques, mais également à maintenir la stabilité financière à long terme.
Attentes de reprise en fin d'année
VIS Rating prévoit que la croissance du crédit et les bénéfices du secteur bancaire s'amélioreront au quatrième trimestre 2024, avec l'espoir que le ROAA du secteur atteindra 1,6 % pour l'année. Les grandes banques continuent de jouer un rôle de premier plan, contribuant à la stabilité et au développement du marché financier.
Toutefois, le rapport indique également que les risques de liquidité augmentent à mesure que les petites banques dépendent de plus en plus du financement à court terme du marché dans un contexte de hausse des taux d’intérêt.
Le ratio des dépôts à vue (CASA) est resté stable à 19 %, mais le ratio prêts/dépôts (LDR) à l'échelle du secteur est resté élevé à 106 %.
Le ratio des capitaux propres corporels par rapport au total des actifs corporels (TCE/TA) à l'échelle du secteur est resté inchangé par rapport au trimestre précédent, à 8,8 %, ce qui indique une marge limitée d'amélioration du capital.
Il convient de noter que le ratio de couverture de la durée de vie des prêts (LLCR) moyen à l’échelle du secteur est de 83 %, mais de nombreuses petites et moyennes banques sont encore en dessous de cette moyenne, ce qui augmente le risque s’il n’y a pas de solution rapide.
« Le système bancaire vietnamien au cours des 9 premiers mois de 2024 présente une image multidimensionnelle : à la fois stable sous pression et luttant pour s'adapter aux nouveaux défis. Dans ce contexte, la coordination entre les politiques réglementaires et la capacité de gestion des risques déterminera le succès dans la protection des intérêts du système financier et le soutien au développement économique durable », conclut le rapport de VIS Rating.
Source
Comment (0)