توقعات أرباح البنوك والديون المتعثرة في 2025

ويقول الخبراء إن أرباح القطاع المصرفي قبل الضرائب في الربع الرابع من هذا العام ستنمو بشكل إيجابي ولكنها ستتباطأ في عام 2025، في حين تميل الديون المعدومة إلى الانخفاض تدريجياً.

ربح بنك النمو يتباطأ في عام 2025

في تقرير الصناعة بنك في عام 2025، تتوقع شركة آسيا للأوراق المالية المحدودة (ACBS) أن تنمو أرباح القطاع المصرفي بنسبة 16.2٪ هذا العام، وبحلول عام 2025 سيكون معدل النمو ابطئ بنسبة طفيفة بلغت 14.9%.

وتعتقد ACBS أن نتائج أعمال الصناعة المصرفية تظل مستدامة، مما يدل على أن قدرة الصناعة على الصمود أفضل بكثير مما كانت عليه خلال الأزمة المالية السابقة في 2012-2013.

ومع ذلك، لا تزال الأرباح تتفاوت بين المجموعات المصرفية. على وجه التحديد، بنك الدولة ومن المتوقع أن تشهد البنوك الثلاثة نمواً في الأرباح بنسبة 12% في عام 2025، في حين ستشهد مجموعة الخدمات المصرفية الخاصة الديناميكية نمواً في الأرباح يصل إلى 20%. أما البنوك المتبقية، والتي عادة ما تكون أصغر حجما، فستشهد ارتفاعا في الأرباح بنسبة 8% فقط.

ويقدم تقرير شركة إس إس آي للأبحاث أيضًا تقديرات لأرباح بعض البنوك في الربع الرابع من هذا العام. وبحسب شركة SSI Research، من المتوقع أن تسجل مجموعة البنوك في هذا الربع زيادة في الأرباح بنسبة 14.5%، مع زيادة أرباح بعض البنوك بمئات النسبة المئوية مثل MSB، وOCB، وTPB... كما نما بنك VPB وحده بنسبة تزيد عن 91%.

وفي الوقت نفسه، قال خبراء من بنك مايبانك للاستثمار: تنبؤ بالمناخ ستكون وتيرة التعافي والربحية في عام 2025 غير متساوية بين البنوك، اعتمادًا على قوة قواعد عملائها، جودة الأصول والالتزام بعوائد المساهمين.

وبناءً على ذلك، من المتوقع أن ينمو إجمالي أرباح البنوك المدرجة بنحو 16% في عام 2024 و19% في عام 2025. وستكون البنوك التي ستحقق أفضل أداء من حيث نمو الأرباح في عام 2025 هي VPB وTCB وHDB وMBB وSTB. ولكن البنوك التي من المرجح أن تحقق هذا الهدف هي TCB وVCB وCTG.

الديون المعدومة سوف تنخفض

وجاء في تقرير شركة ACBS للأوراق المالية أيضًا أنه على الرغم من ارتفاع الديون المعدومة بشكل طفيف في ربعين متتاليين، إلا أن هناك دلائل تشير إلى أنها بلغت ذروتها وربما تتحسن في عام 2025.

وفقًا لـ ACBS، فإن أصعب وقت قد انتهى ومعدل الديون المعدومة ومن المتوقع أن ينخفض معدل المخصصات للبنوك في محفظة تحليل التوقعات في عام 2025 إلى 1.5% من 1.6% في عام 2024. ومع ذلك، فإن معدل المخصصات المنخفض نسبيًا في عامي 2023 و2024 سيبقي ضغط المخصصات مرتفعًا في عام 2025.

لم يعد المخزن سميكًا، لكن هناك تمايزًا واضحًا بين البنوك. تتمتع البنوك الخاصة الصغيرة عادة بمخزونات أقل من البنوك التجارية المملوكة للدولة.

في هذه الأثناء، قال خبراء من شركة في سي بي إس للأوراق المالية إن ضغوط الديون المعدومة لا تزال قائمة لدى بعض البنوك التي لديها قاعدة عملاء إعادة هيكلة لا يمكن استردادها في حال عدم تمديد التعميم 02 بعد 31 ديسمبر 2024، ومخاطر الديون الناتجة عن ذلك على CIC، وخاصة للشركات في قطاعي العقارات والطاقة مع كمية كبيرة من السندات على وشك النضج. قد تواجه البنوك ذات نسب الديون المعاد هيكلتها المرتفعة ونسب تغطية الديون المعدومة المنخفضة ضغوطًا متزايدة على المخصصات في الربع الرابع من عام 2024 - 2025.

قال السيد نجوين كووك هونغ - الأمين العام لجمعية المصارف في فيتنام - إن الصناعة المصرفية لا تزال تواجه العديد من التحديات، وأبرزها مشكلة الديون المعدومة. وبناء على ذلك، تواجه مؤسسات الائتمان مخاطر محتملة تتعلق بالديون المعدومة في ظل انتهاء صلاحية القرار 42 (نهاية عام 2023)، كما يواجه تحصيل الديون المعدومة العديد من الصعوبات.

وبحسب السيد هونغ، فإن العديد من العملاء يفتقرون إلى التعاون، ولا يُسمح للمؤسسات الائتمانية بمصادرة الأصول، وبعض العملاء لا يسددون ديونهم عمداً... وهذا يؤثر على عملية إعادة الهيكلة والتعامل مع الديون المعدومة للمؤسسات الائتمانية.

مصدر