Излишек в 70 миллионов в месяц: стоит ли мне копить или покупать золото?

Если у вас есть излишки в размере 50–70 миллионов донгов в месяц, эксперты рекомендуют вместо сбережений рассмотреть возможность приобретения депозитного сертификата и вложить часть средств в золото.

Я мужчина, 29 лет, женат на женщине того же возраста. В настоящее время я работаю в частном секторе, а моей женой управляется небольшая компания. Каждый месяц, после вычета всех расходов, у нас с женой остается излишек в размере 50–70 миллионов донгов.

Учитывая текущую экономическую ситуацию, я обратился к эксперту за советом о том, куда вложить эти излишки денег, чтобы избежать инфляции. Я запутался между двумя каналами: внесение средств в банк и покупка золота. По банковским депозитам я вижу низкие процентные ставки, опасаясь, что их будет недостаточно, чтобы компенсировать инфляцию. Покупая золото, я вижу, что разница между внутренними и мировыми ценами велика, более того, цены на золото растут, опасаясь «пика».

Я не хочу инвестировать в другие каналы, такие как акции, в этот волатильный период, потому что я испытал это на себе и чувствую, что я недостаточно способен «извлекать деньги» из рынка. На данный момент у меня недостаточно капитала для покупки недвижимости, и у меня уже есть квартира и несколько небольших объектов недвижимости, поэтому на данном этапе я опасаюсь рисков, связанных с денежными потоками.

Хай

Сотрудники магазина в Хошимине выставляют золото в день Бога богатства утром 31 января. Фото: Тхань Тунг — Сотрудники магазина в Хошимине выставляют золото в день Бога богатства утром 31 января. Фото: *Тхань Тунг*

Консультант:

Из вашего вопроса я вижу, что вы исследовали инвестиционные каналы и имеете личный опыт в этой области. Поэтому я дам вам обзор двух интересующих вас каналов: банковских депозитов и золота, а также отправлю вам некоторую информацию, касающуюся других инвестиционных каналов.

Прежде чем определить подходящий канал инвестирования для ежемесячного излишка в размере 50–70 миллионов донгов, я предполагаю, что у вас уже есть финансовый план и вы можете полностью использовать весь излишек для инвестиций.

Что касается банковских депозитов и золота, оба канала имеют преимущества в плане безопасности, защиты и увеличения стоимости капитала. Как вы заметили, при текущей процентной ставке по депозитам, составляющей всего около 5–6% в год, потенциальная прибыль от банковских сбережений может быть ограничена из-за влияния инфляции, однако вы можете рассмотреть возможность добавления депозитных сертификатов в некоторых банках.

Депозитный сертификат — это вид ценной бумаги, выпускаемой банками для привлечения капитала от организаций или частных лиц. Этот сертификат похож на сберегательную книжку, которую вы кладете в банк. Внесенные вами деньги будут заморожены на определенный период времени. Затем банк будет выплачивать вам периодические проценты по вашему депозиту. Процентные ставки обычно выше, чем по обычным сберегательным счетам, но вы не имеете права снимать деньги со счета до истечения срока действия договора. В случае досрочного снятия денег с вас будет взиматься комиссия в зависимости от условий и соглашения между вами и банком. Некоторые банки позволяют «перевести» этот сертификат и получать ежедневные проценты. Однако наличие получателя будет во многом зависеть от того, является ли рыночная ситуация достаточно привлекательной или нет.

Видно, что преимущество этого продукта заключается в том, что процентная ставка по нему выше обычной процентной ставки по сберегательным вкладам. Недостатком является длительный срок (средне- и долгосрочный), низкая ликвидность, отсутствие гибкости, и вы не сможете воспользоваться привлекательными процентными ставками по сберегательным вкладам, как в начале этого года.

Что касается золота, то это безопасный канал инвестиций, защитный инструмент от инфляции и в периоды нестабильной геополитической ситуации. Внутренние цены на золото по-прежнему демонстрируют тенденцию к росту и колеблются около 70 миллионов донгов за таэль, несмотря на тенденцию к снижению мировых цен. В настоящее время разница в цене на золото между двумя рынками составляет более 10 миллионов донгов за таэль.

Эксперты объясняют высокую стоимость драгметаллов в стране тем, что они давно не импортируются и предложение ограничено. Кроме того, рост цены доллара США также является причиной роста внутренней цены на золото. Кроме того, внутренние цены на золото также растут из-за психологии, ситуации с процентными ставками в текущих условиях и геополитической нестабильности, такой как опасения по поводу конфликта между Израилем и ХАМАС.

Я думаю, что это все еще инвестиционный канал, приносящий стабильную прибыль. По статистике фонда Dragon Capital, с 2000 по 2021 год средняя прибыль этого канала составляет 9% в год. Однако, учитывая высокий уровень внутренней цены на золото, следует рассмотреть возможность направления только части ежемесячного излишка на этот канал, чтобы оптимизировать общую прибыль портфеля и минимизировать системный риск.

Кроме того, из-за отсутствия информации о вашем портфеле недвижимости я не смог оценить обоснованность и эффективность вашего портфеля недвижимости. Однако недвижимость по-прежнему остается каналом с потенциалом стабильной и довольно высокой прибыли в долгосрочной перспективе. Имея стабильный и хороший излишек денежных средств, вы можете рассмотреть возможность использования финансового рычага для покупки дома или земли. Использование кредитного плеча имеет смысл, когда процентная ставка по кредиту ниже, чем потенциал роста приобретаемой вами недвижимости.

Например, когда вы берете кредит в банке под среднюю процентную ставку 9% годовых, в то время как рост жилой недвижимости в крупных городах зачастую падает в среднем на 11–12% в год, вы используете «кредитное плечо» для увеличения активов своей семьи. И наоборот, когда процентная ставка выше, чем потенциал роста недвижимости, это означает, что вам не следует использовать кредитное плечо. Поскольку процентные ставки в настоящее время находятся на привлекательном уровне и, как ожидается, стабилизируются в экономике, использование финансового рычага для накопления активов вполне разумно, и вам следует рассмотреть этот вариант.

Нгуен Тхи Туй Чи
Эксперт по личному финансовому планированию в
FIDT Инвестиционно-консалтинговая и управляющая активами компания

Ссылка на источник