은행 시스템으로의 현금 흐름 추세에 대한 의견

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베트남 은행 시스템에 대한 예금이 꾸준히 크게 증가하고 있는 것은 주식, 부동산, 금 시장이 끊임없이 변동하고 많은 위험을 안고 있기 때문에 국내 투자자들의 신중한 심리를 반영하는 측면이 있습니다. 하지만 전문가들은 다른 투자 채널이 회복 조짐을 보이면 이러한 추세가 바뀔 수 있다고 예측합니다.

은행, 예금 유치에 적극 나서

2025년 1월에 많은 은행이 유휴 자금 흐름을 유치하기 위해 예금 금리를 조정했습니다. 연 6% 이상의 이자율은 베트남 수출입 상업 주식회사(Eximbank), 글로벌 석유 상업 주식회사(GPBank), 안빈 상업 주식회사(ABBank) 등 12개월 장기 예금에 더 많이 적용됩니다. 그러나 2월 들어서는 이자율 추세가 반전되는 조짐이 보입니다. 베트남 농업 및 농촌 개발 은행(Agribank), 티엔퐁 상업 주식회사(TPBank), 박아 상업 주식회사(Bac A Bank)의 여러 조건에 대한 이자율이 다시 하향 조정되었습니다.

최근 발표된 자료에 따르면, 2024년에도 은행 예금은 계속해서 급격히 증가할 것으로 예상되며, 총 자본 조달액은 1,280억 동을 넘어설 것으로 예상되며, 이는 2023년 말 대비 약 12.9% 증가한 수치입니다. 이러한 급격한 증가는 2024년 2분기부터 시작된 저축 금리 조정 추세에 기인합니다. 중앙은행 통계에 따르면, 작년 예금 금리는 0.71% 상승하여 사람들의 은행 시스템으로 상당한 자금이 유입되는 데 기여했습니다.

성장률 측면에서 일부 상업은행은 주목할 만한 성과를 기록했습니다. 예를 들어, 군상업합자은행(MB)은 2023년 대비 25.4%라는 강력한 증가를 보이며 714,066억 VND에 도달했습니다. 베트남 기술상업 주식회사(Techcombank)는 536조 7,460억 동으로 17.3% 증가했습니다. 사이공-하노이 상업 주식회사(SHB)는 11.6% 증가해 496조 1,060억 동을 기록했습니다.

다만, 자본조달 규모 면에서는 예금금리가 큰 변동이 없고, 일부 조건은 작년 동기보다 낮아졌음에도 불구하고, 중소형 상업은행들이 투자자본 유치를 위해 저축금리를 지속적으로 조정하는 경향을 보이고 있어, '빅4' 그룹이 여전히 시스템을 선도하고 있다.

이에 따라 베트남 외국무역 주식회사(Vietcombank), 베트남 산업무역 주식회사(VietinBank), 베트남 투자개발 주식회사(BIDV), 베트남 농업농촌개발은행(Agribank) 등 '빅4' 은행들은 2024년 총 자본조달 규모가 700억 동을 돌파하며 업계 시장점유율 56%를 차지했습니다.

구체적으로, Agribank는 가장 많은 자본을 동원한 은행으로, 2023년 대비 약 10% 증가한 200억 동을 처음으로 달성했습니다. BIDV는 14.5% 증가한 19억 2,900만 동을 기록했습니다. VietinBank는 1,603조 ​​VND를 돌파하여 13.8% 증가했습니다. 한편, Vietcombank는 전년 대비 8.1% 증가한 1,515조 VND 이상을 조달했습니다. 이 그룹을 제외하고 자본 조달 규모가 1조 VND에 달한 은행은 없습니다.

전문가에 따르면, 은행 예금이 늘어나는 추세는 세계 경제의 변동에 직면한 사람들의 신중한 심리와 관련이 있습니다. 인플레이션 상승, 정치적 불안정, 그리고 많은 주요 수출 시장의 침체로 인해 자금이 더 안전한 투자 채널을 찾고 있습니다. 게다가, 국가은행의 유연한 통화정책과 금융시스템의 안정성도 예금자들의 신뢰를 강화하는 데 기여합니다.

경제학자 딘 트롱 틴은 "변동성이 큰 주식 시장, 유동성 부족에 직면한 부동산, 변동하는 가격, 금과 외화 불안정으로 투자자들의 위험이 커지는 상황에서 은행 예금은 여전히 ​​매력적인 선택지"라고 말했습니다.

현금 흐름은 변동합니까?

은행 예금의 급격한 증가는 사람들의 신중한 심리를 반영할 뿐만 아니라 경제에 상당한 영향을 미칩니다. 은행 시스템에 예금이 늘어나면 신용 기관은 대출 활동을 확대할 수 있는 자본이 늘어나 기업과 개인이 자본에 더 쉽게 접근할 수 있게 되어 경제 성장이 촉진됩니다. 반면, 유동성이 풍부하면 은행은 대출 금리를 낮춰 생산과 소비를 자극하는 데 기여할 수 있는 기회를 얻습니다.

세계 경제 상황이 안정될 기미가 보이지 않는다면, 은행에 돈을 예치하는 추세는 계속될 가능성이 높다는 의견이 많습니다. 하지만 주식과 부동산 시장이 개선되면 자본 흐름이 일부 이러한 투자 채널로 이동할 수도 있습니다.

여기서 멈추지 않고 2025년에는 은행마다 차이가 있지만 이자율은 안정적으로 유지되거나 약간 상승할 것으로 예상됩니다. 소규모 은행은 자본을 유치하기 위해 더 높은 이자율을 제공할 수 있습니다.

MB증권(MBS) 보고서에 따르면, 2025년 주요 시중은행의 12개월 예금금리는 5~5.2% 안팎으로 변동할 것으로 전망된다. MBS는 내년 생산활동 회복과 공공투자 지출 진행이 가속화됨에 따라 신용수요가 증가해 예금금리에 압박이 가해질 것으로 보고 있다.

경제학자 응우옌 트리 히에우는 앞으로의 이자율 변동은 다양한 요인에 의해 영향을 받을 것이라고 말했습니다. 그 중 하나가 은행 시스템의 신용 성장률입니다. 2025년 초부터 신용기관이 국가은행이 정한 16% 목표에 따라 대출 활동을 늘리면 자본 조달 필요성이 크게 증가할 수 있습니다. 당시 은행은 신용자본을 확보하기 위해 예금금리를 조정하여 대출금리에 영향을 미칠 수 있었습니다.

같은 견해를 공유하는 경제학자 딘 트롱 틴은 2025년에 금리가 안정적으로 유지될 것으로 예상하고, 금리가 인상되더라도 마진이 너무 크지 않을 것으로 보고 있습니다.

2025년 1월 정기 정부 기자회견에서 다오 민 투 국가은행 부총재는 국가은행의 통화정책 관리 관점은 여전히 ​​인플레이션을 통제하고 화폐 가치를 안정시키는 목표를 달성하는 것이라고 강조했습니다. 적극적으로 성장을 지원하고 경제의 주요 균형을 보장합니다.

구체적으로는 경제와 상업은행의 유동성을 확보하여 경제의 자본원을 확보하는 것입니다. 필요한 경우, 국립은행은 통화시장 관리운영을 통해 자본공급, 재자본화 또는 기타 적절한 형태의 관리수단을 활용할 것입니다.

이자율과 관련하여, 국가은행은 경제 전반의 이자율 및 기타 거시경제 지표와의 일관성을 유지하기 위해 이자율을 안정적으로 운영하고 있습니다. 상업은행에 비용 절감을 통해 대출 이자율을 지속적으로 낮추고, 디지털 기술을 적용해 비용을 절감하며, 기업과 국민의 이자율을 지원하도록 지시합니다.

출처: https://baohaiduong.vn/nhan-dinh-xu-huong-dong-tien-gui-vao-he-thong-ngan-hang-405281.html