Proposition visant à augmenter considérablement les sanctions pour les violations des valeurs mobilières et des obligations d'entreprises

ANTD.VN - Le ministère des Finances a proposé d'augmenter les sanctions contre les violations des valeurs mobilières et du marché boursier.

Le ministère des Finances sollicite des commentaires sur le projet de décret modifiant et complétant un certain nombre d'articles du décret n° 156/2020/ND-CP réglementant les sanctions administratives pour les violations dans le domaine des valeurs mobilières et du marché des valeurs mobilières, le décret n° 128/2021/ND-CP modifiant et complétant le décret n° 156/2020/ND-CP, le décret n° 158/2020/ND-CP sur les valeurs mobilières dérivées et le marché des valeurs mobilières dérivées.

L’un des points importants est que le ministère des Finances propose d’augmenter les sanctions pour les violations des valeurs mobilières et du marché des valeurs mobilières.

Il faut augmenter les sanctions pour les violations des règles d'émission d'obligations privées

Plus précisément, augmenter le niveau des amendes pour les violations qui risquent d’affecter les opérations des organismes de négociation de valeurs mobilières ou les intérêts des investisseurs, telles que : les violations des offres privées, les violations des opérations sur marge et les violations commises par les praticiens des valeurs mobilières.

Augmenter les amendes et ajouter des sanctions pour les violations des licences commerciales de valeurs mobilières, des activités commerciales et des services qui doivent être signalés et approuvés avant la mise en œuvre afin d'accroître la dissuasion et d'assurer la gestion des activités des sociétés de valeurs mobilières et des sociétés de gestion de fonds qui nécessitent l'approbation et la licence de la Commission des valeurs mobilières de l'État.

Augmenter la peine supplémentaire en augmentant la période de suspension pour certains actes tels que les prêts de comptes conduisant à une manipulation (la période de suspension est augmentée au niveau maximum dans les sanctions administratives), les violations de déclaration lors de la violation des transactions des principaux actionnaires, des initiés et des personnes liées avec des volumes importants (la période de suspension est augmentée au niveau maximum dans les sanctions administratives pour les violations d'une valeur de 10 milliards de VND ou plus) ;

Ajouter une forme stricte de suspension temporaire des activités de courtage en valeurs mobilières pour les actes d'abus des actifs des clients tels que le prêt d'argent, de titres sur les comptes des clients, l'utilisation des titres des clients comme garantie et l'exécution de services spécifiés au point b, clause 1, article 86 de la loi sur les valeurs mobilières sans l'approbation écrite de la Commission nationale des valeurs mobilières.

Le ministère des Finances a également proposé de séparer les violations des obligations individuelles des sociétés dans une section distincte pour prescrire des comportements et des sanctions adaptés aux obligations, à la nature et au niveau des violations, car les obligations individuelles ont des caractéristiques et des réglementations différentes de celles des actions individuelles et des titres publics. La fourniture de services sur les obligations individuelles est également soumise à des réglementations différentes de celles relatives à la fourniture de services de valeurs mobilières en vertu de la loi sur les valeurs mobilières.

Dans le même temps, ajoutez des actes spécifiques de violation dans les activités d’offre, de divulgation d’informations, d’enregistrement de transactions et de fourniture de services liés aux obligations d’entreprises individuelles.

En conséquence, la sanction la plus élevée appliquée aux violations de l'émission d'obligations privées augmentera de 1 à 1,5 milliard de VND actuellement à 2 à 2,5 milliards de VND, appliquée aux violations suivantes : falsification de documents, confirmation de faux documents prouvant l'éligibilité à l'offre, émission dans le dossier d'enregistrement de l'offre, émission d'actions, d'obligations convertibles, d'obligations avec bons de souscription individuels.

Détails du projet de décret ici.

Source : https://www.anninhthudo.vn/de-xuat-tang-manh-muc-phat-voi-cac-vi-pham-ve-chung-khoan-trai-phieu-doanh-nghiep-post607206.antd