 |
| Китай увеличивает свою долю в литиевых рудниках по всему миру. На фото: литиевый проект Mount Marion в Западной Австралии, в котором участвует китайская компания Ganfeng Lithium. (Источник: Ganfeng Lithium) |
Поиск поставщиков по всему миру
По данным The Wall Street Journal , стремление Китая обеспечить себе поставки металлов заставляет страну скупать доли в рудниках по всему миру.
Китай долгое время доминировал в секторе переработки лития. Однако, столкнувшись с растущим сопротивлением западных стран, китайские компании настойчиво пытаются получить большую долю мировых поставок металла. Их подход заключается в увеличении своих долей в горнодобывающей промышленности по всему миру.
Это рискованная стратегия. Китай тратит миллиарды долларов на покупку акций в странах с историей политической нестабильности. Проекты часто сталкиваются с противодействием, задержками со стороны регулирующих органов и даже отменой.
Однако если Пекину это удастся, к 2025 году он сможет получить доступ к трети необходимых в мире мощностей по добыче лития.
Литий — мягкий серебристый металл, входящий в состав литий-ионных аккумуляторов, используемых в электромобилях и смартфонах. По данным лондонской консалтинговой компании Benchmark Mineral Intelligence, к концу десятилетия спрос на литий может превысить предложение примерно на 300 000 тонн.
Стремление Китая обеспечить себе большую часть мировых запасов лития обусловлено опасениями, что его бурно развивающаяся индустрия электромобилей может столкнуться с трудностями в получении доступа к поставкам из-за роста напряженности в отношениях с Соединенными Штатами и их союзниками. Канада и Австралия, обладающие крупнейшими в мире запасами лития, недавно заблокировали новые китайские инвестиции из соображений национальной безопасности.
По словам Сьюзан Цзоу, вице-президента норвежской консалтинговой компании Rystad Energy, у Китая, на долю которого приходится всего 8% мировых запасов лития, нет иного выбора, кроме как поступить именно так.
По данным Bloomberg, за последние два года китайские компании потратили 4,5 млрд долларов на покупку акций почти 20 литиевых рудников, в основном в Латинской Америке и Африке.
К ним относятся инвестиции в такие страны, как Мали и Нигерия, которые сталкиваются с угрозами безопасности со стороны терроризма, а также Зимбабве, Мексика и Чили, которые пытаются получить больший контроль над своими минеральными ресурсами.
Сложный шаг
В декабре 2022 года Зимбабве ввела запрет на экспорт необработанного лития, вынудив иностранные компании перерабатывать его на месте. В феврале этого года правительство Мексики подписало указ об ускорении национализации литиевых запасов страны. В апреле президент Чили предложил, чтобы частные компании, желающие добывать литий в стране, вступали в партнерские отношения с государственной компанией.
Чили, а также Боливия и Аргентина обсуждают создание литиевого альянса, аналогичного Организации стран-экспортеров нефти (ОПЕК).
Боливия, в конституции которой закреплена национализация минеральных ресурсов, является одним из государств, куда Китай вкладывает значительные средства. Страна располагает примерно пятой частью мировых запасов лития, но имеет опыт расторжения сделок по литию с иностранными компаниями.
В Потоси, районе, где расположены некоторые из соляных шахт Боливии, многие жители с опаской относятся к чужакам, стремящимся эксплуатировать их ресурсы. В 2019 году сделка по добыче лития с китайской компанией застопорилась после того, как тогдашний президент Эво Моралес, поддерживавший проект, был отстранен от должности.
В том же году Боливия заключила еще одну сделку между государственной литиевой компанией Yacimientos de Litio Bolivianos (YLB) и немецкой компанией после продолжительных протестов местных жителей, требовавших более высоких роялти с любых последующих продаж лития.
Однако китайские компании продолжают реализовывать новые проекты в стране. В январе 2023 года китайская Contemporary Amperex Technology Co. Ltd. (CATL), крупнейший в мире производитель аккумуляторов, заявила, что возглавила консорциум в рамках совместного предприятия с YLB.
Гражданская комиссия Потоси, коалиция ассоциаций и общественных организаций, раскритиковала отсутствие прозрачности в процессе отбора. Боливия потребовала от компаний-участников написать предложения и продемонстрировать свои возможности, но результаты так и не были обнародованы.
Эксперты по литию утверждают, что совместное предприятие вряд ли достигнет своей цели по производству 25 000 тонн карбоната лития (Li2CO3) аккумуляторного качества к 2024 году.
Добыча лития не начнется, пока правительство не примет новое законодательство, разрешающее иностранным компаниям участвовать в добыче лития, заявил Диего фон Вакано, профессор политологии Техасского университета A&M и бывший советник правительства Боливии.
Выбирайте взаимовыгодное сотрудничество
На ежегодном заседании законодателей в марте председатель КНР Си Цзиньпин раскритиковал хаотичный характер литиевой лихорадки в Китае и призвал китайские компании лучше понять рынок, на который они выходят, прежде чем инвестировать больше.
 |
| Боливия обладает крупнейшими в мире запасами лития. (Источник: New York Times) |
Несмотря на трудности, с которыми сталкиваются компании второй по величине экономики мира, у них есть преимущество перед западными коллегами. Например, CATL — гигант по производству аккумуляторов, имеющий государственную поддержку и развитую сеть компаний по всей цепочке поставок.
«Если кто-то и может это сделать, так это китайские компании», — сказал Эмилио Соберон, аналитик консалтинговой компании по минеральным ресурсам SFA Oxford.
Аналитики утверждают, что развивающиеся страны, заинтересованные в сотрудничестве с китайскими компаниями, в первую очередь заинтересованы в обеспечении стабильных поставок сырья, а не просто в его добыче по низкой себестоимости и продаже по высоким ценам. Это означает, что они могут гарантировать принимающим странам стабильный источник дохода.
Китайские компании также пытались привлечь инвестиции, чтобы помочь этим странам развиваться. На церемонии подписания в январе президент Боливии Луис Арсе заявил, что консорциум под руководством CATL инвестирует более 1 миллиарда долларов в первую фазу проекта, которая будет направлена на строительство инфраструктуры, включая дороги и электроснабжение.
Компания Sinomine Resources Group, которая приобрела литиевый рудник в Зимбабве за 180 миллионов долларов, обещает создать более 1000 новых рабочих мест и улучшить местную инфраструктуру, такую как электроснабжение, дороги и мосты.
На самом деле китайские компании рассматриваются как очевидные инвестиционные партнеры в испытывающей нехватку средств Зимбабве, считает Джи-А ван дер Линде, старший экономист Oxford Economics Africa. Многие западные компании выводят свои активы из Зимбабве — страны, которая уже более двух десятилетий находится под санкциями США и ЕС, однако китайские компании такие опасения пугают меньше.
Новички, желающие обосноваться в Африке, могут воспользоваться услугами давно существующей сети китайских компаний и рабочих, работающих в регионе.
Австралийская горнодобывающая компания Prospect Resources продала свою 87% долю в руднике по добыче лития Arcadia в Зимбабве китайской компании Zhejiang Huayou Cobalt за 378 миллионов долларов в апреле 2022 года.
По словам Сэма Хосака, генерального директора Australian Prospect Resources, китайцы доминируют в операционной среде в Зимбабве, как и во многих других африканских странах.
Реальный риск для китайских компаний в условиях литиевой лихорадки может быть финансовым. Некоторые аналитики отмечают, что в середине 2000-х годов, когда цены на сырьевые товары стремительно росли, компании из этой северо-восточной азиатской страны тратили деньги на создание долгосрочных запасов таких товаров, как железная руда или алюминий, а затем продавали их, когда цены падали.
По словам Габриэля Вильдау, генерального директора консалтинговой и коммуникационной компании Teneo, тот же настрой на дефицит сейчас пронизывает политические дискуссии вокруг важнейших полезных ископаемых, что потенциально создает условия для очередного раунда сомнительных инвестиций.
Из-за растущего спроса на электромобили в Китае цены на литий за последние два года выросли более чем на 500%, однако в этом году упали до менее чем половины от предыдущего рекордного уровня.
Источник
Комментарий (0)