Die Einlagenzinsen steigen weiter, die Kreditzinsen lassen sich immer schwerer weiter senken

ANTD.VN – Obwohl die Bankeinlagen kontinuierlich auf Rekordniveau gestiegen sind, liegen sie immer noch unter der Wachstumsrate der Kapitalmobilisierung. Die Zinsen bei den Banken steigen daher immer weiter an.

Die Zinsen für kurzfristige Einlagen steigen rapide

Gegen Jahresende kommt es häufiger zu Zinsanpassungen bei den Banken. Zuletzt hat MB den Zinssatz für kurzfristige Einlagen (1-5 Monate) am Schalter um 0,1 %/Jahr erhöht; Auch die Laufzeit von 12–18 Monaten stieg um 0,05 Prozentpunkte auf 4,95 %/Jahr. Zuvor hatte MB am 8. November 2024 auch die Zinsen für digitale Spareinlagen erhöht.

Einer Umfrage zufolge haben von Anfang November 2024 bis heute mehr als ein Dutzend Banken die Einlagenzinsen erhöht, darunter: GPBank, LPBank, Nam A Bank, VIB, Viet A Bank, VIB, MB, Agribank, Techcombank, ABBank, VietBank …

Nach zahlreichen Erhöhungen liegt der Zinssatz für eine Laufzeit von 12 Monaten mancherorts bei 5,95 %/Jahr, für eine Laufzeit von 13 Monaten sogar bei über 6 %/Jahr. Zinssätze von über 6 %/Jahr mit langen Laufzeiten sind bei vielen Banken aufgetaucht, wie z. B. Ocean Bank, BaoViet Bank, BVBank, HDBank, NCB, ABBank, Bac A Bank, Saigonbank...

Der Wettlauf um kurzfristige Zinserhöhungen ist hart.

Bei manchen Banken gibt es zwar immer noch horrende Zinsen, diese gelten aber nur für bestimmte Einlagen. Beispielsweise gibt die PVCombank am Schalter einen Zinssatz von 9,5 % für eine Laufzeit von 12–13 Monaten an, der jedoch nur für Kunden mit einem Mindesteinlagensaldo von 2.000 Milliarden VND gilt.

Oder die HDBank zahlt ebenfalls Zinsen von 8,1 %/Jahr bei einer Laufzeit von 13 Monaten und 7,7 % bei einer Laufzeit von 12 Monaten, die Bedingung ist jedoch, dass der Mindestsaldo bei 500 Milliarden VND oder mehr gehalten werden muss.

MSB wendet am Schalter Zinssätze von bis zu 8 %/Jahr bei einer Laufzeit von 13 Monaten und 7 % bei einer Laufzeit von 12 Monaten an, die Einlagenhöhe beträgt ebenfalls 500 Milliarden VND.

Trotz des kontinuierlichen Zinsanstiegs sei das Zinsniveau laut Mitteilung der State Bank of Vietnam (SBV) noch immer relativ niedrig. Konkret geht aus der Ankündigung dieser Agentur zu den Zinsbewegungen der Kreditinstitute für Kunden im Oktober hervor, dass der durchschnittliche VND-Einlagenzinssatz der inländischen Geschäftsbanken bei 0,1 – 0,2 %/Jahr für Sichteinlagen und Einlagen mit einer Laufzeit von weniger als einem Monat liegt; 2,9 – 3,8 %/Jahr für Termineinlagen von 1 Monat bis weniger als 6 Monaten;

Bei Laufzeiten von 6 Monaten bis 12 Monaten liegt der übliche Zinssatz bei ca. 4,4 – 5,0 %/Jahr; Laufzeit von 12 Monaten bis 24 Monaten beträgt 5,2 – 6 %/Jahr; Bei einer Laufzeit von 24 Monaten beträgt der Zinssatz 6,9 – 7,2 %/Jahr.

Diese Zinssätze haben sich seit dem letzten Ankündigungszeitraum nicht wesentlich geändert. Insbesondere stiegen die Einlagenzinsen bei Laufzeiten unter 12 Monaten leicht an, während Laufzeiten von 12 Monaten oder mehr tendenziell um etwa 0,1 %/Jahr sanken.

Begrenzter Spielraum für Zinssenkungen

Laut Statistiken der Staatsbank lag das Kreditwachstum zum 31. Oktober im Vergleich zum Ende des letzten Jahres bei über 10 Prozent und war damit deutlich höher als die Kapitalmobilisierung. Dies ermutigt die Banken, die Einlagenzinsen weiter zu erhöhen.

Der Grund für den nur kurzfristigen Zinsanstieg liegt darin, dass sich die mittel- und langfristigen Kapitalquellen der Banken inzwischen deutlich in Richtung Unternehmensanleihen verlagert haben. Daten der Hanoi Stock Exchange zeigen, dass Banken in den letzten Monaten kontinuierlich eine Reihe von Anleihen an die Öffentlichkeit und Einzelanleihen mit einem Emissionsvolumen von bis zu mehreren Tausend Milliarden VND erfolgreich ausgegeben haben.

Die Analystengruppe der VDSC Securities Company kam zu dem Schluss, dass eine Erhöhung der Eingangszinssätze durch die Banken angesichts der hohen Kreditnachfrage der Unternehmen zum Jahresende notwendig sei. Dies zeigt auch die Flexibilität der Banken, Kapital für die Wirtschaft bereitzustellen und gleichzeitig die Sicherheit und Liquidität des Systems aufrechtzuerhalten.

Die MB Securities Joint Stock Company (MBS) geht davon aus, dass der Trend steigender Zinssätze bei den Banken anhalten wird, vor allem aufgrund des schnellen Kreditwachstums zum Jahresende.

Laut VIS Rating wird die Welle der Zinserhöhungen kleine Banken treffen, da die Nettozinsmargen (NIMs) sinken und die Kosten für die Einlagenmobilisierung angesichts des harten Wettbewerbs steigen.

Die Staatsbank erklärte außerdem, dass der Anstieg der Einlagenzinsen das Ziel einer weiteren Senkung der Kreditzinsen erschwere. In den ersten zehn Monaten des Jahres 2024 beließ die Staatsbank den Betriebszinssatz unverändert, während der Kreditzinssatz im Vergleich zum Jahresende 2023 um 0,76 % sank. Gleichzeitig zeigt die Nachfrage nach Kreditkapital in den letzten Monaten des Jahres eine weiter steigende Tendenz, und der Wechselkursdruck auf dem internationalen Markt lässt kaum Spielraum für eine Senkung der Kreditzinsen.

Ein weiterer Druck auf die Geldpolitik besteht nach Angaben der Staatsbank darin, dass der Druck auf die Kapitalversorgung der Wirtschaft durch das Kreditinstitutssystem weiterhin groß ist. Dies schließt auch mittel- und langfristiges Kapital im Zusammenhang mit der Kapitalmobilisierung von den mit vielen Schwierigkeiten konfrontierten Unternehmensanleihen- und Wertpapiermärkten ein. Dies stellt ein großes Laufzeit- und Liquiditätsrisiko für das Bankensystem dar (kurzfristige Mobilisierung für mittel- und langfristige Kredite).

Quelle: https://www.anninhthudo.vn/lai-suat-huy-dong-lien-tuc-tang-lai-vay-ngay-cang-kho-giam-them-post596510.antd