Bảo hiểm giá hay phòng hộ giá (hedging) là một hình thức đầu tư phòng ngừa rủi ro được thực hiện với mục đích giảm rủi ro biến động giá bất lợi của một tài sản. Thông thường, bảo hiểm giá được thiết lập bằng cách thực hiện một vị thế bù trừ hoặc chiều ngược lại với tài sản có liên quan cần bảo hiểm nhằm bù đắp các khoản lỗ hoặc lãi tiềm ẩn có thể phát sinh khi thị trường biến động bất lợi. Công cụ phổ biến nhất để bảo hiểm giá là các công cụ phái sinh và hợp đồng tương lai.
Các công cụ bảo hiểm giá hàng hóa
Có 4 công cụ bảo hiểm giá hàng hóa, bao gồm hợp đồng tương lai, hợp đồng kỳ hạn, quyền chọn và hợp đồng hoán đổi.
Hợp đồng tương lai
Hợp đồng tương lai hàng hóa là hợp đồng mua hoặc bán một loại hàng hóa vào một ngày xác định trong tương lai. Hợp đồng tương lai hàng hóa được quy định và giao dịch trên các sàn giao dịch và do đó được tiêu chuẩn hóa về số lượng và đặc tính của hàng hóa cơ bản.
Mặc dù hợp đồng tương lai dựa trên việc bán hàng hóa trong tương lai nhưng chúng thường được thanh toán bằng tiền mặt và hiếm khi kết thúc bằng việc giao hàng thực tế. Do đó, những người tham gia thị trường trong giao dịch hàng hóa tương lai không nhất thiết phải là người sản xuất hàng hóa hoặc người mua đang tìm kiếm.
Hợp đồng tương lai bao gồm nhiều loại hàng hóa trong nông nghiệp, nguyên liệu công nghiệp, kim loại và năng lượng. Do sự xuất hiện của hợp đồng tương lai tài chính dựa trên các tài sản và chỉ số tài chính thay vì hàng hóa nên giao dịch hàng hóa tương lai ngày nay chiếm một phần tương đối nhỏ trong toàn bộ thị trường tương lai.
Hợp đồng kỳ hạn
Hợp đồng kỳ hạn cũng giống như hợp đồng tương lai ở chỗ dựa trên sự thỏa thuận về việc mua bán một loại hàng hóa trong tương lai nhưng hợp đồng kỳ hạn lại khác so với hợp đồng tương lai ở chỗ là đồng kỳ hạn không được tiêu chuẩn hóa và thường được giao dịch qua quầy chứ không phải trên sàn giao dịch. Điều này có nghĩa là chi phí giao dịch để phòng ngừa rủi ro về giá bằng cách sử dụng hợp đồng kỳ hạn có thể cao hơn so với hợp đồng tương lai.
Các điều khoản của hợp đồng kỳ hạn được đàm phán giữa các bên trên thị trường phi tập trung theo cách phi tập trung. Vì vậy, hợp đồng kỳ hạn có thể được tùy chỉnh để phù hợp với nhu cầu cụ thể của các bên tham gia hợp đồng. Ví dụ, các bên liên quan có thể thỏa thuận về một mức giá cố định để bán một hàng hóa hoặc giá tham chiếu trong tương lai và quy định các đặc điểm hợp đồng riêng lẻ khác.
Hợp đồng quyền chọn
Hợp đồng Quyền chọn sở giao dịch hàng hóa là công cụ cho phép người mua và người bán một loại hàng hóa với mức giá tối thiểu và mức giá tối đa tương ứng. Trong đó, người mua quyền chọn trả cho đối tác một khoản phí bảo hiểm để có quyền mua hoặc bán hàng hóa cơ bản ở mức giá được xác định trước vào hoặc trước ngày hết hạn. Quyền chọn mua cung cấp cho người nắm giữ quyền mua hàng hóa cơ bản, trong khi quyền chọn bán thể hiện quyền bán hàng hóa cơ bản.
Quyền chọn không có nghĩa vụ phải mua hoặc bán một hàng hóa và nếu chúng không được sử dụng thì phí bảo hiểm là chi phí duy nhất đối với người nắm giữ. Quyền chọn được giao dịch cả trên sàn giao dịch và trên thị trường phi tập trung. Các quyền chọn hàng hóa giao dịch trao đổi thường có hợp đồng tương lai hàng hóa, thay vì hàng hóa vật chất, làm tài sản cơ bản.
Hợp đồng hoán đổi
Hoán đổi hàng hóa là công cụ tài chính, trong đó các bên hợp đồng trao đổi dòng tiền dựa trên giá của hàng hóa cơ bản. Các nhà sản xuất hàng hóa sử dụng hợp đồng hoán đổi để phòng ngừa rủi ro về giá. Ví dụ, các nhà sản xuất ngũ cốc ký kết hợp đồng hoán đổi để đảm bảo giá cho sản phẩm của họ và phòng ngừa rủi ro giá giảm.
Hoán đổi hàng hóa thường được bán trên thị trường phi tập trung và không được giao dịch trên các sàn giao dịch. Giống như hợp đồng tương lai và quyền chọn, hợp đồng hoán đổi hàng hóa chiếm thị phần tương đối nhỏ trên thị trường, trong khi phần lớn hợp đồng hoán đổi dựa trên các tài sản hoặc chỉ số khác, chẳng hạn như lãi suất hoặc tỷ giá hối đoái.
Lợi ích của việc bảo hiểm giá hàng hóa
Bảo vệ tài sản và doanh nghiệp
Đối với các doanh nghiệp tham gia vào hoạt động thương mại hàng hóa, bảo hiểm giá hàng hóa giúp bảo vệ tài sản và hoạt động kinh doanh của họ khỏi rủi ro từ biến động giá cả, đặc biệt là đối với các doanh nghiệp hoạt động trong lĩnh vực sản xuất hàng hóa.
Bảo vệ chống lại rủi ro giá cả
Bảo hiểm giúp bảo vệ nhà đầu tư hàng hóa khỏi các rủi ro do biến động giá của hàng hóa phái sinh. Điều này giúp giảm thiểu nguy cơ thiệt hại hoặc mất mát do biến động của thị trường.
Tăng tính thanh khoản và sự linh hoạt
Bảo hiểm giúp tăng cường tính thanh khoản và sự linh hoạt của các nhà đầu tư bằng cách giảm thiểu rủi ro, cho phép họ tập trung vào việc tìm kiếm cơ hội đầu tư mới mà không cần lo lắng về rủi ro giá cả.
Đầu tư hàng hóa – công cụ bảo hiểm giá tuyệt vời
Với mục đích tìm ra giải pháp giúp giảm thiểu rủi ro của việc biến động giá, gây ra những khó khăn cho cả người nông dân sản xuất và doanh nghiệp. Bảo hiểm giá hàng hóa ra đời giúp người nông dân hay doanh nghiệp tránh được những biến động bất ổn về giá. Từ đó, họ có thể yên tâm sản xuất và kiểm soát thị trường cũng như định mức được lợi nhuận trước khi sản xuất hoặc trồng trọt.
Nếu như trước đây, người nông dân thấp thỏm lo lắng khi được mùa, mất giá thì khi có bảo hiểm giá hàng hóa thì việc biến động giá cả không ảnh hưởng gì đến giao dịch đã được thực hiện trước đó, không phải chạy theo giá cả thị trường giúp người dân có thể trồng trọt ổn định hơn.
Hiện nay, Công ty Cổ phần Giao dịch Hàng hóa Đông Nam Á (SACT) đang là công ty tư vấn về bảo hiểm giá hàng hóa uy tín trên thị trường. Với đội ngũ nhân viên có nhiều năm kinh nghiệm trong thị trường này, SACT cam kết sẽ giúp người nông dân, doanh nghiệp và các nhà đầu tư bảo vệ và gia tăng tài sản một cách hiệu quả nhất! Chi tiết liên hệ qua hotline: 0945435430 để được tư vấn chi tiết.
Thông tin liên hệ:
Trụ sở chính: CT36A, Định Công, Hoàng Mai, Hà Nội.
Chi nhánh HCM: 75 Hoàng Văn Thụ, Phú Nhuận, Thành phố Hồ Chí Minh
Website: https://hanghoaphaisinh.com/
Fanpage: https://www.facebook.com/giaodichhanghoaSACT
Email: [email protected]
